Наши читатели просили рассказать подробнее о вложениях в акции. Чтобы рассказать что-то действительно полезное, нужно изложить очень большой объем информации. Инвестиции в акции — тема для добротной толстой книги, а не для статьи. Поэтому IQ Review готовит цикл образовательных статей, посвященных инвестированию в ценные бумаги. Для начала читателю предлагается обучающая статья, затрагивающая базовые термины и основы заработка на акциях “для чайников”.
Затевая этот образовательный проект, мы бы хотели дать максимум полезной информации и минимум сухих определений. Но обилие терминов в тематике и разный уровень начальной подготовки читателей не позволяет вести диалог со всеми на одном языке. Поэтому мы дадим азы “без воды” и будем идти от общего к частному, углубляясь и концентрируясь именно на заработке денег.
Что такое акции компаний
Начать что-то рассказывать об инвестициях и обойти стороной этот вопрос нельзя. Компании в России по своей организационно-правовой форме могут иметь различный статус. Вот наиболее часто используемые формы:
Что такое акции? Как купить акции? Инвестиции в акции для начинающих!
- общества с ограниченной ответственностью (ООО);
- акционерные общества (публичного или непубличного типа).
Есть некоторые другие малопопулярные де-факто формы — товарищества, кооперативы и т. д. Если вы еще не слышали, федеральный закон от 5 мая 2014 года № 99-ФЗ внес изменения в Гражданский кодекс РФ, значительно сократив число вариантов регистрации компаний и некоммерческих организаций. Поэтому сейчас возможна путаница понятий. Раньше были открытые и закрытые акционерные общества (ОАО и ЗАО). Теперь есть публичные и непубличные компании.
Все это впервые воспринимать достаточно сложно, но есть хорошая новость: это не важно для заработка на акциях и можно прямо сейчас выбросить из головы. Нас будут интересовать только публичные акционерные общества (ОАО, ПАО), они же – публичные компании.
Публичное акционерное общество или ОАО — форма организации компании, характеризующаяся свободным обращением акций на рынке и неограниченным количеством акционеров.
Итак, мы подошли к понятиям “акция” и “акционер”.
Акция — ценная бумага, дающая права на часть имущества и прибыли компании пропорционально доле в общем капитале.
Акционер — собственник одной или более акций компании.
Эта базовая информация вызывает больше вопросов, чем дает ответов. Кто может стать акционером? Если это ценная бумага, то где ее купить, как она вообще выглядит и как ее хранить? Сколько стоит и сколько денег приносит одна акция? Где найти список публичных акционерных обществ?
И еще куча вопросов, ответы на которые критически важны для инвестиций в акции. Давайте обо всем по порядку.
Какие бывают акции, и как работает механизм рынка акций
Помимо акций, к ценным бумагам относятся облигации, векселя и некоторые другие малоизвестные финансовые инструменты. Рассказывать о них мы не будем, потому что они не годятся для заработка — малодоступны обывателю.
При словах “ценные бумаги” люди обычно представляют себе какие-то сертификаты с именем владельца, кучей голограмм и степеней защиты, которые хранятся в сейфах богачей в охраняемых коттеджах или банковских хранилищах. Все это на сегодня не имеет ничего общего с реальностью. Акции публичных компаний сегодня — это бездокументарные неименные ценные бумаги. Реальность такова, что они представляют собой просто запись в компьютерной базе данных. На практике это дает возможность мгновенно покупать и продавать акции, меняя лишь имя владельца в базе, называемой реестром акционеров .
Такая схема может вызывать сомнения в надежности. А что, если кто-то перепишет мое имя в электронном реестре без моего ведома? Чтобы этого не произошло, списки ведет специализированная организация, которая называется реестродержатель . Реестродержателем не может быть абы кто, это лицензируемая напрямую Центробанком деятельность. Случаев, когда права на чьи-то акции публичной компании просто без ведома владельца передали другому лицу, нет, не было и быть не может — до следующей коммунистической революции, по крайней мере.
Как говорилось выше, используя возможности современного электронного документооборота, акцию можно быстро продать и купить. А что, если она будет переходить из рук в руки несколько раз в день — каждый раз вносить запись в реестр? Для миллиардов акций на рынке это довольно сложно! Поэтому если вы захотите купить акции на рынке, ваши акции будут храниться не у реестродержателя, а в депозитарии . Это организация, которая занимается переписыванием прав на акции по итогам торгов на бирже каждый день.
Депозитарий является номинальным держателем акций. То есть, в списке реестродержателя вместо тысяч мелких акционеров хранится запись о количестве акций в депозитарии, а депозитарий ведет списки мелких акционеров и начисляет на их счета дивиденды. Это тоже не шарашкина контора, а уважаемая организация. Статус Центрального депозитария РФ с 6 ноября 2012 года имеет Национальный Расчетный Депозитарий, ранее известный как ЗАО НКО НРД. В стандартных условиях по умолчанию ваши акции всегда будут находиться именно там.
Все это очень скучная информация, которая вам на практике не будет нужна для торговли акциями . Она здесь приводится, чтобы вы поняли, что инвестиции в акции — это безопасно . Умные люди годами продумывали механизмы, чтобы акции у частного инвестора никто не мог просто так отобрать. Если вы инвестируете деньги в ценные бумаги, вас никто не “кинет”. В России на защите ваших интересов стоит целый ряд государственных институтов и законов. За тем, чтобы вас “не кинули”, следит в первую очередь Федеральная служба по финансовым рынкам, подчиненная напрямую Центральному Банку Российской Федерации, которая может наказать любую публичную компанию.
- Совсем с ума сошел, отнимут деньги, матери лучше отдай!
- Ты куда деньги несешь, под подушкой лучше храни, это же Россия, кинут в любой момент!
- Как это в компьютере деньги хранятся, их же украдут, пока ты спать будешь, лучше на сберкнижку положим!
- Ерунда какая-то, лучше на карточке хранить!
Закончим со скучными общими терминами и перейдем к упомянутой выше бирже.
Фондовый рынок или биржа акций — что это такое
Бирж акций в мире существует много. Наверное, мы вас уже замучили названиями и терминами, поэтому пропустим историю. Фондовый рынок России на сегодня представляет одна большая организация — Московская биржа. Если вы где-то слышали термины ММВБ, РТС или ММВБ-РТС — это все одно и то же на сегодня, объединенная Московская фондовая биржа . Запомните этот логотип.
Наверное, все смотрели какие-то фильмы про фондовую биржу — недавний “Волк Уолл-Стрит” с Ди Каприо, классику типа “Бойлерной” или “Уолл-Стрит” с Майклом Дугласом. Так вот, выбросьте все, что видели, из головы: зал с телефонами и нервными людьми, площадку, где все кричат и подбрасывают вверх какие-то бумажки.
Всего этого давно нет, все это никак не относится к современной фондовой бирже и ее взаимодействию с частными лицами.
Фондовая биржа — электронная площадка для торговли акциями и другими ценными бумагами.
То есть, физически фондовые биржи существуют, здания стоят. Вот здание NYSE.
Но к вам это отношения не имеет. Почему?
Допустим, вы хотите купить акции “Газпрома”. Как купить акции “Газпрома” частному лицу? Ну, конечно же, пойти на биржу! Нет, не верно. Через Московскую биржу покупают и продают акции ежемесячно 55 тысяч физлиц (по состоянию на 2014 год).
Подумайте, справится ли одно маленькое здание с наплывом желающих? Вряд ли. Поэтому биржа работает только с лицензированными участниками рынка ценных бумаг — брокерами. Точно та же ситуация, что с депозитариями — это посредник для удобной организации процесса торговли акциями.
Фондовый брокер — компания, осуществляющая доступ частных лиц к торгам на бирже из дома через компьютер.
Фондовый брокер — это именно та организация, которая будет контактировать непосредственно с вами по всем вопросам, связанным с торговлей акциями. Вы обращаетесь к одному из брокеров, подписываете договор и получаете доступ на фондовый рынок через электронный терминал на домашнем компьютере.
Компании выпускают акции, биржа допускает их к торгам, физические и юридические лица покупают и продают акции, создавая заявки через брокера, списки акционеров хранятся у реестродержателя, а переходы акции из рук в руки считает депозитарий. Вот так работает механизм фондового рынка в общих чертах.
В общем, мы только что закончили, как говорится, с цветочками и в следующей части перейдем к ягодкам. Но прежде хотелось бы ответить на часто возникающие вопросы.
Список самых популярных вопросов по ценным бумагам и ответы на них
Форекс и фондовый рынок — в чем разница? Это одно и то же?
Наверное, самый популярный вопрос от людей, которые слышали звон, но не знают где он. Это вообще разные вещи. Форекс — международная межбанковская биржа валют, к фондовому рынку не имеет никакого отношения, акциями там не торгуют. Здесь важно, что незнанием разницы между рынком валют и акций пользуются мошенники, предлагающие “инвестировать в Форекс”. Форекс — это “кидалово”.
Фондовый рынок — не “кидалово” . Просто запомните так. Объяснять, почему это так — материал на целую отдельную статью. Как правило, форекс гораздо лучше рекламируется, чем торговля акциями, остерегайтесь его.
Что такое облигация и почему я не могу инвестировать в нее?
Облигация — электронное долговое обязательство публичной компании, характеризуется определенной доходностью и сроком погашения. Вы можете купить облигации, но делать этого не нужно. Облигации предназначены для вложений крупного капитала. Как правило, одна облигация очень дорогая, может стоить 2 миллиона рублей, против нескольких сотен рублей за один лот акций.
Доходность может быть на уровне банковского вклада или ниже. Поэтому смысла покупать облигации для физлиц в большинстве случаев нет.
Сколько стоит одна акция в среднем?
Цены на бирже меняются каждый рабочий день. Первичная номинальная цена за акцию и количество акций для каждой публичной компании были установлены много лет назад. Некоторые акции стоят буквально копейки, самая дорогая – привилегированная акция “Транснефти” – стоит на сегодня 125 тысяч рублей. Несколько лет назад Московская биржа установила стоимость одного лота акций на уровне 1000 рублей, но с тех пор какие-то бумаги подешевели, поэтому минимальный лот упал до нескольких сотен рублей.
Что такое привилегированная акция?
При наличии у компании прибыли, такая ценная бумага гарантирует выплату дивидендов (упрощенное определение, есть исключения), в то время как для обыкновенных акций акционерное общество может не назначать выплату дивидендов. Доля привилегированных акций в уставном фонде публичной компании не может превышать 25 %. Держатели таких акций не могут ими голосовать на общем собрании акционеров.
Что такое обыкновенная акция?
Дает право на голосование и дивиденды в случае, если дивиденды рекомендованы советом директоров и приняты на общем собрании. Обыкновенная акция, несмотря на формулировку “ценная бумага, дающая право на часть имущества и прибыли компании”, НЕ дает вам права прийти на предприятие и что-нибудь с него забрать в обмен на акцию или поруководить там рабочими, потому что вы — миноритарный акционер.
Кто такой миноритарный акционер?
Акционер, не обладающий правом прямого управления компанией. Противоположность ему — мажоритарий.
Кто такой мажоритарный акционер?
Владелец контрольного пакета (50% + одна акция или более). Может созывать общее собрание акционеров, значение которого формально — любое его решение будет принято очевидным большинством голосов. Поэтому мажоритарий управляет компанией непосредственно.
Что такое дивиденды?
Выплата части прибыли компании держателям акций по итогам отчетного периода (квартал или год).
Как получить дивиденды, если я купил акции?
Вам ничего не нужно делать, депозитарий зачислит их на ваш счет автоматически согласно договору, который вы подпишете у брокера.
Кто может стать акционером в России согласно законодательству?
Любое дееспособное совершеннолетнее лицо. Достаточно купить акции или получить их по наследству, в дар или другими способами. Вам есть 18? Если да, то вы можете стать акционером “Газпрома” и других компаний.
Сколько всего разных акций на Московской бирже?
Всего на май 2015 года зарегистрировано 246 видов обыкновенных акций и 65 привилегированных различных эмитентов.
Что такое эмитент?
Компания, выпустившая акции (или другие ценные бумаги) в обращение.
Как выглядит покупка акций дома через компьютер?
Это один из популярных торговых терминалов — Транзак. Покупать и продавать акции не так сложно, как кажется при взгляде на картинку. Но об этом – в следующих материалах. Во второй части мы планируем рассказать о процедуре выбора брокера, котирующихся на бирже акций российских эмитентов и процессе подключения физлица к торгам на бирже. Следите за обновлениями.
Как размножаются деньги (видео)
Источник: iqreview.ru
Всё об акциях простыми словами: что это за ценные бумаги и как на них заработать
Акции «Башнефти» за 13 лет принесли инвесторам прибыль в 4730%. Если вы хотите успешно инвестировать в акции — сначала изучите базу с нашим гайдом.
Иллюстрация: Оля Ежак для Skillbox Media
Валентина Бокова
Обозреватель Skillbox Media. Работала со «Сравни.ру», ВТБ, «Ак Барс Банком», Газпромбанком. Подготовила курсы по инвестициям для Промсвязьбанка и Школы инвестора ВТБ.
Акции — самый популярный инструмент на биржевом рынке: в 2022 году частные инвесторы вложили в них на Мосбирже 243,5 миллиарда рублей. Но чтобы зарабатывать на акциях, нужно понимать, как устроены инвестиции в них.
В этом материале Skillbox Media расскажем:
- что такое акции;
- как работают акции;
- что такое дивиденды;
- какие виды акций существуют;
- как зарабатывают на акциях;
- где можно купить бумаги;
- как покупать — пошагово;
- как узнать больше об инвестициях.
Что такое акции
Акция — ценная бумага, которая подтверждает право собственности на долю в акционерном обществе. Простыми словами, акция — доля в компании.
Инвестор, который покупает акцию, становится совладельцем бизнеса, получает права на часть её прибыли и на участие в общих собраниях акционеров. Например, владелец всего одной акции может участвовать в собрании, где принимают решения по развитию бизнеса или распределению прибыли.
Инвесторы покупают акции, чтобы заработать на их росте или на дивидендах. Что это значит, расскажем ниже.
Курсы Skillbox для тех, кто хочет сохранить и увеличить капитал
- «Трейдинг» — научиться торговать на финансовых рынках, контролировать риски и совершать обдуманные сделки.
- «Финграмотность: учимся управлять бюджетом, копить и инвестировать» — узнать, как контролировать расходы и доходы и грамотно инвестировать.
Как работают акции
Когда компании нужны деньги на развитие, она может взять кредит в банке или выпустить акции. Чем больше денег нужно, тем больше будет переплата за кредит. Поэтому компания может решить, что ей выгоднее выпустить акции.
Выход на биржу называется IPO — это первая публичная продажа акций компании неограниченному кругу лиц. Любой желающий инвестор или инвестиционный фонд может купить бумаги.
При IPO цена акции формируется из уставного фонда компании — в него входят оборудование, склады, офисы, сырьё, деньги и другое. Стоимость этих активов делится на количество акций, выпущенных в обращение.
Цена акции = Уставной фонд компании / Количество акций
Дальше цена меняется в зависимости от интереса инвесторов.
Если в компанию верят, акции пользуются спросом, а цена бумаг растёт. Если не верят — цена падает. Поэтому акции считаются рискованным инструментом: можно строить гипотезы и прогнозы, но точно предсказать, будет компания расти или нет, не получится.
На стоимость акций может повлиять что угодно: новость в СМИ, новый закон, приход или уход конкурента, ожидания инвесторов, отчёты компании, политика и даже слухи.
Например, в 2020 году после новостей о локдауне в Москве акции «Абрау-Дюрсо» выросли на 53,59%.
А акции «Алросы» упали на 5,81% из-за новости о повышении налога на добычу полезных ископаемых.
Обычно инвесторы не обращают внимания на незначительные просадки после новостей и слухов. Если с бизнесом всё в порядке, а инвесторы отреагировали негативно, даже после самых сильных падений стоимость акций возвращается к прежней или превышает её.
Например, акции «Сбера» в течение всего времени падали и поднимались, но даже после сильного падения в 2022 году снова начинается рост.
Но может получиться наоборот: компания не получит прогнозируемого дохода или проект вообще не оправдает надежд. Тогда стоимость акций упадёт — инвесторы не получат прибыли и могут потерять вложенные деньги.
Например, акции компании «Обувь России» с момента выхода на биржу упали на 91,52% и ни разу не отыграли свою первоначальную стоимость. Инвесторы, которые вложились в самом начале, потеряли деньги.
Что такое дивиденды по акциям
Дивиденды — это доля прибыли, которую компания распределяет среди своих акционеров. С помощью дивидендов компания поощряет акционеров и поддерживает интерес к акциям.
Решение о выплате дивидендов принимает собрание акционеров. У каждой компании свой размер дивидендов и сроки выплат. Они могут меняться. Это может быть, например, 10% годовых с выплатой раз в квартал или 12% годовых с выплатой два раза в год. Обычно устанавливают процент выплаты на одну акцию, а не фиксированную сумму.
Например, в 2019 году «Норильский никель» выплатил дивиденды три раза — по 14,64%, 10,10% и 11,47% на акцию. А в 2022 году два раза — 10,58% и 13,24% на акцию.
Компании не обязаны платить дивиденды. Есть компании, которые в принципе не платят дивиденды, а всю прибыль вкладывают в развитие, — например, «Яндекс».
Есть компании, которые могут сначала платить, а потом перестать, или сделать перерыв в выплатах. Например, «Сбер» платил дивиденды с 2001 года, а в 2022 году перестал.
Виды акций
Акции бывают обыкновенные и привилегированные. Требования к ним прописаны в статье 25 №208-ФЗ.
Обыкновенные составляют не менее 75% от уставного капитала. По ним инвестор получает право голоса — одна акция равна одному голосу. Дивидендов по ним может не быть.
Привилегированные составляют не более 25% от уставного капитала. По ним компания обязана платить дивиденды согласно статье 42 №208-ФЗ. Исключение — нулевая прибыль. Тогда держатели привилегированных акций получают право на участие в собрании акционеров.
Например, так сделал ВТБ в 2022 году. Вместо выплат дивидендов банк пустил деньги на кредитование корпоративных клиентов и финансовых организаций.
Стоимость привилегированных акций должна быть равна или выше стоимости обыкновенных. Например, цена у двух видов акций «Сбера» одинаковая, а у «Татнефти» привилегированные акции на 1 рубль дороже обыкновенных.
Как зарабатывать на акциях
На акциях зарабатывают трейдеры и инвесторы. Трейдеры зарабатывают на минимальных изменениях цены акций. Чаще всего они используют две стратегии.
Игра на повышение. Трейдеры покупают акцию и продают её дороже в течение короткого времени. Доход, как правило, небольшой — например, 2–5%. Но есть трейдеры, которые ждут 30% и больше и только потом фиксируют прибыль.
Игра на понижение. Эти сделки называют шортами. Это продажа акций, валюты или товаров, которыми трейдер не владеет на данный момент, то есть берёт их в долг.
Проще говоря, трейдер берёт в долг акции, которые, по его мнению, скоро должны упасть в цене. Продаёт бумаги по текущей стоимости и ждёт их понижения. Когда цены на акции снизятся, трейдер покупает их с дисконтом и возвращает «долг», а разницу между покупкой и продажей оставляет себе.
Инвесторы чаще используют долгосрочные стратегии — покупают акции как минимум на пару лет. Они используют три стратегии — получают прибыль с дивидендов, от продажи или всё вместе.
Прибыль от дивидендов. Можно покупать акции компаний, которые платят дивиденды, и получать с них прибыль.
Доходность дивидендов зависит от разных факторов: какую прибыль получила компания, какую долю она направит на выплаты и какой будет сумма выплат по отношению к текущей стоимости акции. Размер дивидендов и количество выплат могут меняться каждый год.
Например, в 2021 году «Башнефть» выплатила по привилегированным акциям 0,1 рубля на акцию, а в 2022 году — уже 117,29 рубля на акцию.
Если бы инвестор купил в 2010 году 1000 акций ради дивидендов, то к 2023 году его портфель бы вырос на 2846,93 рубля, или на 17,79%.
| 16 000 рублей | 2 846,93 рубля |
Прибыль от продажи. Когда компания развивается — запускает новые проекты, нанимает больше людей, совершенствует производство, увеличивает продажи, — её прибыль растёт. Инвесторы это видят и покупают акции в надежде на высокую доходность в будущем. Чем больше желающих купить акцию, тем выше её цена.
Например, с 2010 года привилегированные акции «Башнефти» выросли на 4712,5%.
Если бы инвестор купил в 2010 году 1000 акций (тогда это стоило 16 000 рублей), к 2023 году это же количество акций он мог бы продать за 770 000 рублей.
| 16 000 рублей | 770 000 рублей |
Прибыль от дивидендов и продажи. Инвестор может в течение многих лет получать дивиденды, а потом продать акции и зафиксировать прибыль.
Допустим, инвестор держал акции «Башнефти» с 2010 года, получал всё это время дивиденды, но в 2023 году решил продать акции. В таком случае, с учётом полученных дивидендов и разницы с продажи, инвестор получил прибыль в размере +4730,29%.
| 16 000 рублей | 2 846,93 рубля | 770 000 рублей |
Где купить акции и сколько они стоят
Акции компаний торгуются на бирже. Чтобы купить их, нужен брокер.
Брокер — это юридическое лицо, которое даёт клиентам доступ на биржу. Если проще, делает так, чтобы инвесторы могли покупать ценные бумаги — например, акции и облигации.
Купить акции без брокера невозможно. Вот статья, которая поможет разобраться, чем занимается брокер.
Стоимость акций зависит от множества факторов. Есть акции, которые торгуются за копейки, а есть акции, которые стоят десятки или сотни тысяч. Например, акции ВТБ можно купить за 0,01641 рубля, а «Транснефти» — за 89 650 рублей. Но цена может меняться каждый день, час и минуту.
В перспективе акции крупных надёжных компаний обычно растут. Например, акции «Сбера» в 1998 году стоили 0,42 рубля, а в 2023 году стоят уже 158,91 рубля.
Как покупать акции — пошагово
Выбрать брокера. Список брокеров можно посмотреть на сайте Банка России. Чтобы выбрать подходящего, сравните условия торговли у разных компаний — например, размер комиссии, ограничения, качество поддержки.
Открыть брокерский счёт. Можно открыть обычный брокерский счёт либо ИИС — это индивидуальный инвестиционный счёт, с помощью которого можно получить налоговый вычет или не платить его вовсе.
Получить доступ в личный кабинет. Нужно установить на компьютер платформу для торговли или скачать мобильное приложение.
Пополнить счёт. Большинство брокеров разрешают пополнение с банковской карты.
Выбрать акции. Можно сделать это самостоятельно — например, выбрать бумагу по предпочтительному сектору, размеру капитала компании, потенциалу роста и другим показателям.
Ещё можно последовать советам брокера — в приложениях обычно есть аналитический раздел, в котором брокер рекомендует бумаги. Но учтите, что его прогнозы могут не оправдаться.
Купить акции. Нажать в профиле нужной бумаги кнопку «купить». Бывает, что инвестор видит одну цену, а покупка в итоге происходит по другой. Мы уже говорили, что цена акции может меняться за секунды. Покупка произойдёт по той цене, которая была в момент сделки.
Главное об акциях в шести пунктах
- Акция — это доля в бизнесе. Когда инвестор покупает акцию, он становится совладельцем компании.
- Акции могут расти и падать в цене. Чем выше спрос на бумагу, тем она дороже.
- Дивиденды — это процент прибыли, который компания платит акционерам. Некоторые компании платят дивиденды по акциям, а некоторые нет.
- На акциях можно зарабатывать на минимальных колебаниях цены или по долгосрочной стратегии — продавать, когда они выросли в цене, получать дивиденды или всё вместе.
- Акции торгуются на бирже. Их цена может быть любой — от нескольких копеек до десятков тысяч.
- Чтобы купить акции, нужно выбрать брокера, установить приложение или терминал, пополнить счёт, выбрать акцию и совершить сделку.
Как узнать больше про инвестиции и трейдинг
- Акции — один из инструментов трейдинга. Трейдер — человек, который совершает много сделок на фондовом рынке и зарабатывает на этом. Он может получать 100 тысяч и больше в штате компании или увеличивать свой капитал. Прочитайте обзор профессии, чтобы узнать больше о трейдерах.
- Трейдеры совершают быстрые сделки — покупают и продают дороже или берут акции в долг, продают и возвращают, когда подешевели. Эти сделки называются лонгами и шортами. В Skillbox Media есть статья о лонгах и шортах — она поможет разобраться, как работает торговля.
- Ещё один популярный инструмент инвестиций — ОФЗ, облигации федерального займа. Это долговые ценные бумаги, по которым вы даёте деньги в долг государству, а оно возвращает их с процентами. В Skillbox Media есть разбор ОФЗ: какую доходность они приносят и какой вид лучше выбрать.
- Чтобы зарабатывать на трейдинге, нужно получить много знаний. Сделать это можно на курсе Skillbox «Трейдинг». Вы научитесь торговать на финансовых рынках и контролировать риски. Создадите собственную стратегию торговли и сможете совершать обдуманные сделки.
Эти материалы Skillbox Media могут быть вам полезны
- Неквалифицированных инвесторов ограничивают. Как стать квалифицированным
- Что такое финансовая грамотность и как её повысить
- Куда девать деньги в случае потрясений: советы экспертов
- Что такое цифровой рубль и зачем он нужен
- Как работают NFT и как на них заработать
Источник: skillbox.com
Акции как инструмент инвестирования. Что надо знать акционерам
Акция — это ценная бумага, которая закрепляет право ее владельца (акционера) на получение части прибыли компании в виде дивидендов, участие в управлении такой компанией и иные права.
Акции: что это такое и какие они бывают
Акции выпускает акционерное общество, которое называется компанией — эмитентом. Получается, что даже если вы купите всего одну акцию, например, Газпрома, то все равно станете совладельцем данной компании.
Совладелец компании может претендовать на следующие права:
- Право на получение дивидендов.
- Право на получение части имущества, остающегося после ликвидации компании.
- Право голоса на собрании акционеров. Работает только если у вас «голосующая» акция.
Голосующая акция — акция, дающая акционеру право голоса на общих собраниях акционеров. К голосующим относятся все обыкновенные акции акционерного общества, а также в ряде случаев — привилегированные акции.
Различают акции двух типов:
- Обыкновенные акции. Дают право на участие в управлении и получении части имущества компании в случае ликвидации. При этом важно понимать, что обыкновенные акции не гарантируют дивиденды.
- Привилегированные акции. Дают преимущественное право при выплате дивидендов. При этом владельцы привилегированных акций могут участвовать в голосовании только тогда, когда на годовом общем собрании было принято решение не выплачивать или не полностью выплачивать дивиденды по привилегированным акциям, при решении вопросов о реорганизации или ликвидации компании, в случаях, когда решение должно приниматься всеми акционерами единогласно, а также в случаях, когда решением могут быть серьезно нарушены, изменены права владельцев привилегированных акций.
Компании выпускают акции для того, чтобы увеличить собственную стоимость. То есть для эмитента выпуск акций позволяет расширить свой бизнес и повысить капитализацию, за счет того, что у него будет больше денег от продажи акций.
Для инвестора покупка акций, это возможность заработать на росте их цены и стать совладельцем компании, а также получая дивиденды.
Дивиденды
Дивиденды — часть прибыли компании, которая распределяется между владельцами акций — акционерами.
Выплата дивидендов — это право, но не обязанность компании, то есть компания может не выплачивать дивиденды. Решение о выплате дивидендов принимается на общем собрании акционеров. Это решение содержит следующие условия:
- Размер дивиденда по акциям каждого типа. Он не может быть выше того, который рекомендовал совет директоров.
- Порядок и форму выплаты. Дивиденды можно платить не только деньгами, но и ценными бумагами.
- Дату, на которую фиксируется состав акционеров (дата закрытия реестра). Если вы не успели приобрести акции до этой даты, то не получите дивиденды.
На размер дивидендов, как правило, влияют следующие факторы:
- Рентабельность и общее финансовое положение компании.
- Величина кредиторской задолженности.
- Необходимость расширения или реконструкции .
Дивидендная доходность — это отношение размера дивидендных выплат на одну акцию за год к её рыночной стоимости в процентах.
Чаще всего дивиденды выплачивают один раз в год, но некоторые компании платят каждый квартал или за полгода. Так же нужно знать последний день для покупки акций и дату закрытия реестра.
Удобный календарь дивидендов есть на сайте Ак Барс Финанс.
Акции считаются рисковым инвестиционным инструментом.
Комиссии
При торговле акциями, нужно учитывать такой важный факт, как — комиссии. Тарифы за эту услугу отличаются в зависимости от выбранного посредника. В Ак Барс Финанс комиссии начинаются от 0,01% за сделку, подробнее с условиями тарифов можно ознакомиться на сайте Ак Барс Финанс. При расчете комиссии за сделку берется процент от общей суммы сделки, который может быть, как фиксированный, так и изменятся в зависимости от размера суммы сделки.
Также нельзя забывать про то что сама биржа тоже берет комиссию при торговле акциями, и эта комиссия никак не зависит от брокера. Тарифы на московской бирже при покупке/продажи акций можно посмотреть на официальном сайте Московской или СПБ Биржах.
Учет прав на акции осуществляется в депозитарии. Поэтому часто еще берется комиссия за услуги депозитария. Ак Барс Финанс не взимает комиссию за депозитарные услуги.
Налогообложение
По российским законам инвестор должен платить налог с дохода от продажи ценных бумаг в размере 13%, если вы являетесь налоговым резидентом РФ, и 30% для нерезидентов. Российские брокеры, как правило, выступают налоговыми агентами своих клиентов. Поэтому они рассчитывают и перечисляют в бюджет налоги с полученных клиентами доходов.
Если же вы пользуетесь услугами иностранного брокера, то платить налоги нужно самостоятельно и заполнять декларацию по форме 3-НДФЛ.
Важно! Пока вы держите акции на своём счету и не продаете их, то не нужно платить никакой налог, а после трех лет владения возможно освободить от налогообложения полученную прибыль, воспользовавшись налоговым вычетом.
Как начать инвестировать в акции?
Начинающему инвестору лучше начать с покупки акций надежных и стабильных компаний. На российском рынке есть такое понятие как «Голубые фишки». Это акции наиболее крупных, ликвидных и надёжных компаний со стабильными показателями доходности.
Информацию о «Голубых фишках» можно найти на сайте Московской биржи.
Источник: www.klerk.ru
