Введение 3
Глава 1. Малый бизнес в современной рыночной экономике 5
1.1. Сущность малого бизнеса 5
1.2. Роль и задачи малого бизнеса в сфере торговли 9
Глава 2. Анализ развития малого бизнеса в России 12
2.1. Современное состояние малого бизнеса в России 12
2.2. Система меры поддержки малого бизнеса 17
Глава 3. Особенности иностранных инвестиций в развитии малого бизнеса 22
3.1. Роль иностранных инвестиций в развитии малого бизнеса в России 22
3.2. Проблемы привлечения иностранных инвестиций в малый бизнес 26
Заключение 31
Список использованных источников .32
Фрагмент для ознакомления
Некоторые свободные экономические зоны расположены вблизи крупных городов, что делает Россию еще более привлекательной с точки зрения прямых иностранных инвестиций.
Так, например, порт Владивосток – одна из ключевых особых экономических зон, в которую привлекаются иностранные инвестиции. Компании, которые осуществляют свою деятельность, имеют возможность воспользоваться многочисленными налоговыми льготами, среди которых:
Новые размещение ВДО, линкеры под рост инфляции и бонды «Делимобиля» — да или нет?
– налог на прибыль 5% в первые 5 лет деятельности;
– налог на прибыль 12% на следующие 5 лет;
– отсутствие налогов на землю и имущество;
– более низкие взносы социального страхования;
– нет налогов на импорт.
По сравнению с налогами на прибыль, представленными выше, за пределами свободной экономической зоны налог на прибыль взимается по ставке 20%, что делает Владивосток весьма привлекательным с точки зрения вложениях прямых иностранных инвестиций.
Другие аспекты, которые могут заинтересовать иностранных инвесторов, связаны с тем фактом, что Владивосток предлагает большие возможности для таких отраслей, как легкая промышленность и торговля алмазами (из Сибирского региона через Евразийскую алмазную биржу). Кроме того, иностранные инвесторы могут получить электронную визу до 8 дней.
Свободный порт Владивосток связан с Китаем, Кореей и Японией Транссибирской магистралью.
Еще одна свободная зона связана с Транссибирской магистралью – Томская промышленная особая экономическая зона, которая разделена на две зоны: северную, в которой процветают такие отрасли, как нефтехимия и химия, и южная часть, предназначена для инновационных и высокотехнологичных технологий. Эта свободная зона предлагает такие же льготы, как и порт Владивосток.
Имея выход к Баренцеву и Черному морям, Японскому морю и даже к Тихому и Северному Ледовитому океану, Россия является страной для привлечения прямых иностранных инвестиций в морской сектор. Те, кто хочет получить различные льготы, могут обратить свое внимание на свободную зону Советская Гавань, которая является портовым городом на Дальневосточном побережье и предлагает выход к Японскому морю. Судоходство – основная отрасль в этой особой экономической зоне, где расположены судоремонтные, рыбо-перерабатывающие и логистические предприятия для тех, кто хочет открывать здесь компании.
В последние годы в России активно вкладываются иностранные инвестиции в развитие высокотехнологичной инфраструктуры. Создано таких зон не менее пяти, среди которых Титановая долина. Титановая долина находится в Свердловске, в районе Екатеринбурга. Иностранные инвесторы, желающие открыть здесь бизнес, получают выгоду от сниженного налога на прибыль в размере 2% и освобождения от налогов на землю и имущество. Эта свободная зона сочетает в себе традиционные отрасли, такие как металлургия, и инновационные, такие как производство титана, авиация и машиностроение.
Для тех инвесторов, которых привлекают крупные города, могут инвестировать свой капитал в особую экономическую зону «Московский технополис», в такие сектора экономики, как биотехнологии, робототехника, микроэлектроника и возобновляемые источники энергии.
Помимо льгот и преференций в свободных экономических зонах, Россия обладает высококвалифицированной рабочей силой, что делает страну еще более привлекательной для иностранных инвесторов.
В 2019 году Россия заняла 12-е место в отчете Всемирного банка о ведении бизнеса по категории «регистрация собственности», в которой анализируются «шаги, время и затраты, связанные с регистрацией собственности, исходя из стандартного случая предпринимателя, который хочет купить землю и здание, которое уже зарегистрированы и свободны от споров о праве собственности, а также «качество системы управления земельными ресурсами».
Российская Конституция вместе с указом президента 1993 года дает российским гражданам право владеть, наследовать, сдавать в аренду, закладывать и продавать недвижимость. Государству принадлежит большая часть российской земли, хотя постройки на этой земле обычно находятся в частной собственности. Законодательство об ипотеке, принятое в 2004 году, упрощает для кредиторов процесс выселения домовладельцев, которые не вносят своевременные платежи по ипотеке. На сегодняшний день этот закон успешно реализован и в целом действует.
Иностранные компании также получают выгоду от соглашений об избежание двойного налогообложения в России. Как одна из крупнейших экономик мира, Россия имеет довольно обширную сеть таких договоров в интересах иностранных инвесторов.
В целях защиты иностранных инвестиций, Россия заключила более 30 двусторонних инвестиционных договоров с европейскими странами, Китаем, Канадой, Японией, Индией, Египтом и Южной Африкой. Она также является членом Многостороннего агентства по инвестиционным гарантиям, и в случае урегулирования споров решения Международного арбитражного суда, Международной торговой палаты и Арбитражного института Стокгольмской торговой палаты решения будут приводиться в исполнение российскими судебными органами.
Также Россия присоединилась ко многим международным конвенциям. Среди которых: Конвенция о признании и приведении в исполнение иностранных арбитражных решений, Конвенция Организации Объединенных Наций о договорах международной купли-продажи товаров.
В тоже время, как свидетельствует практика, имеют место препятствия для привлечения иностранных инвестиций, а именно:
– несовершенство правового регулирования деятельности инвесторов;
– проблемы с проведением валютных операций;
– длительные административные процедуры, требующие значительных трат;
– слабо развитая инфраструктура, в том числе транспортная (отсутствие коммуникаций, связи, гостиниц, др.);
– напряженная политическая, коррупция.
Инвестор заинтересован, чтобы его инвестиции «работали» в избранном направлении, а риски сводились к минимуму. Перечисленные факторы создают препятствия, «тормозят» инвестиционную деятельность.
Таким образом, привлечение иностранного капитала оказывает значительное позитивное воздействие на ускорение научно-технического прогресса в регионах России, но для укрепления и дальнейшего развития международного инвестиционного сотрудничества необходимо продолжить работу по устранению препятствий для привлечения иностранных инвестиций в малый бизнес, совершенствовать законодательство Российской Федерации, регулирующего создание и функционирование особых экономических зон, путем его унификации с международными стандартами в области таможенного дела.
Заключение
Малый бизнес является важным звеном экономики, а политика поддержки малых предприятий, набор и качество предполагаемых бизнес-услуг должны быть максимально подстроены под реальные нужды и потребности. При этом необходимо не только оказать помощь в становлении нового поколения предпринимателей, но и создать условия для развития малых и средних предприятий, обладающих потенциалом для роста и превращения таких компаний в очаги обновления экономики страны.
Российская Федерация предлагает широкие возможности для иностранных компаний, которые имеют желание инвестировать свой капитал в экономику России.
Иностранным инвесторам предоставлена возможность ведения бизнеса во многих видах деятельности, в том числе размещать свои компании на территориях особых экономических зон, которые создаются в России, как «точки роста» отдельных территорий.
Многие инвесторы считают, что Россия обладает огромным потенциалом, в частности, богатыми природными ресурсами (нефть, газ, металлы). В стране сложилась стабильная политическая обстановка. Рабочая сила достаточно квалифицирована и ее стоимость доступна для иностранных инвесторов. Также, говоря о преимуществах России, можно выделить низкий государственный долг и достаточные валютные резервы.
Привлечение иностранного капитала оказывает значительное позитивное воздействие на ускорение научно-технического прогресса в регионах России, но для укрепления и дальнейшего развития международного инвестиционного сотрудничества необходимо продолжить работу по устранению препятствий для привлечения иностранных инвестиций в малый бизнес, совершенствовать законодательство Российской Федерации, регулирующего создание и функционирование особых экономических зон, путем его унификации с международными стандартами в области таможенного дела.
Список использованных источников
Меры по регулированию развития субъектов малого предпринимательства
Имущественные – возможность безвозмездно или на льготных условиях использовать государственное имущество (на условиях аренды)
Финансовые – реализация программ поддержки малого бизнеса в виде субсидий
Консультационное – реализация профессиональных консультаций в вопросах развития малого и среднего бизнеса
Информационные – обеспечение СМП актуальной и достоверной информацией
Образовательные – разработка программ подготовки специалистов, повышения квалификации сотрудников
Список использованных источников
Источник: www.homework.ru
научная статья по теме РОЛЬ ИНВЕСТИРОВАНИЯ В ДЕЯТЕЛЬНОСТИ СУБЪЕКТОВ МАЛОГО ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСТВА Экономика и экономические науки
Текст научной статьи на тему «РОЛЬ ИНВЕСТИРОВАНИЯ В ДЕЯТЕЛЬНОСТИ СУБЪЕКТОВ МАЛОГО ПРЕДПРИНИМАТЕЛЬСТВА»
Роль инвестирования в деятельности субъектов малого предпринимательства
Аннотация. В статье выявлены проблемы инвестирования субъектов малого предпринимательства и определены перспективы их решения. Исследованы особенности инвестиционного процесса субъектов малого бизнеса и способы его активизации. Рассматриваются вопросы страховой защиты инновационных проектов.
Abstract. In article problems of small business investment are revealed and prospects of their decision are defined. Features of small business investment process and ways of its activization are investigated. Questions of insurance protection of innovative projects are considered.
Ключевые слова: инвестиции, малое предпринимательство, малый бизнес.
Keywords: investments, small business, small-scale business.
Предприятия (фирмы) постоянно сталкиваются с необходимостью инвестиций, т.е. с вложением финансовых средств (внутренних и внешних) в различные программы и отдельные мероприятия (проекты) с целью организации новых, поддержания и развития действующих производств (производственных мощностей), технической подготовки производства, получения прибыли и других конечных результатов, например природоохранных, социальных и др.
По финансовому определению, инвестиции — это все виды активов (средств), вкладываемых в хозяйственную деятельность в целях получения дохода (выгоды);
По экономическому определению — расходы на создание, расширение или реконструкцию и техническое перевооружение основного и оборотного капитала.
Сложные и во многом для российской экономики противоречивые процессы становления рыночных отношений обусловили необходимость качественного осмысления новых экономических и социальных явлений. Существенные изменения произошли и в характере и условиях проведения инвестиционной деятельности.
В частности, появление новых организационно-правовых форм хозяйствования, предоставление свободы предпринимательству и самостоятельности предприятиям в использовании собственных финансовых ресурсов, создание правовых и экономических условий для привлечения капитала у российских и зарубежных инвесторов, возникновение новых финансовых инструментов и рычагов коренным образом реформируют организационный механизм финансового инвестирования.
Это, в свою очередь, требует преобразований в методологии и методике анализа инве-
стиций, разработки новых его положений, в полной мере соответствующих современным условиям осуществления предприятиями финансовых вложений [3].
Без совершенствования механизма инвестирования малого предпринимательства нельзя ожидать значительных положительных результатов в этой сфере деятельности. К сожалению, по ряду причин инвестиционная активность остается довольно слабой. К таким причинам относится прежде всего отсутствие долгосрочной инвестиционной политики, надежных государственных гарантий западных и частных инвестиций.
Самый выгодный «товар», которым располагает Россия в настоящее время, — результаты научно-исследовательских разработок. Научные учреждения пытаются их внедрять, создавая малые предприятия, число которых составляет сейчас около 50 тыс. Тем не менее, есть серьезные вопросы, без решения которых такие предприятия не могут успешно развиваться.
Прежде всего это вопрос собственности на научные разработки. Самый перспективный путь — не выделять средства, а делать заказы на разработки. В некоторых регионах России на уровне администраций городов, областей так и поступают. Гораздо эффективнее, имея государственный заказ, объявлять тендер на разработки, с тем чтобы наиболее перспективные коллективы получали средства, а их проекты внедрялись в производство. От иностранных партнеров также нужно стремиться получать заказы на научные разработки.
Другая проблема — пересмотр нормативно-законодательной базы инвестиционного процесса. В настоящее время нельзя использовать собственные средства в качестве инвестиций прежде всего из-за больших налогов, в среднем
Journal «Economy and Entrepreneurship», Vol. 6, Nom. 1 (January-February 2012)
А.А. Адаменко Роль инвестирования в деятельности субъектов малого предпринимательства
таких же, как для крупных предприятий. Как известно, от налогов освобождается прибыль, которая идет на инвестиции, но не более 50% суммы, подлежащей налогообложению. Без этого условия малые предприятия могли бы получить необходимые для инвестиций средства.
Уже завершился этап безвозмездного финансирования и непосредственного кредитования субъектов малого бизнеса. Потенциальным инвесторам важно знать, кто даст гарантии, что вложенные средства окупятся и вернутся кредиторам. 60% основных фондов предприятий страны нуждаются в замене. В то же время многие российские компании, которые ищут инвесторов, рассматривают свои основные фонды в качестве гарантии для инвесторов [3].
Практическая работа в инвестиционной сфере в основном осуществляется силами отдельных финансовых структур (банки, инвестиционные компании) и ограничена поиском и отбором проектов для инвестирования. Инвестиционная политика таких структур по преимуществу ориентирована на хорошо проработанные проекты с короткими сроками окупаемости и гарантированным или высоколиквидным залоговым обеспечением. Вследствие этого многие перспективные проекты, не отвечающие указанным требованиям, не принимаются.
В свою очередь основная задача, стоящая перед структурами, обеспечивающими инвестиционную поддержку малого предпринимательства, — создание условий, для того чтобы инвестиционный процесс стал эффективным. Не секрет, что в администрациях многих регионов отделы, занимающиеся выработкой и реализацией инвестиционной политики, только формируются. Негосударственные структуры, чаще всего консалтинговые фирмы, занимающиеся вопросами разработки бизнес-планов и продвижения инвестиционных проектов, также созданы далеко не везде. Там же, где такие структуры имеются, их предпочтения остаются на стороне крупных предприятий. В этих условиях попытки инвестирования малого предпринимательства, вероятнее всего, окажутся безуспешными.
Что касается инновационной политики, то и здесь необходимо найти посредника, который объединил бы усилия изобретателя, инвестора и потребителя.
Опыт экспертизы предпринимательских проектов с целью оценки возможностей их инвестирования в России невелик. В условиях централизованной экономики эффективность капитальных вложений не всегда рассматривалась в качестве основного критерия выбора объектов финансирования. С развитием предпринимательства возникла проблема получения финансовых ресурсов под конкретные проекты от сторонних инвесторов. Последнее предполагает отработку навыков составления бизнес-планов, с одной стороны, отвечающих требованиям меж-
дународной практики, а с другой адаптированных к российским экономическим условиям.
Другая форма поддержки малого бизнеса — выставочная деятельность. В связи с тем, что финансовые возможности малых предприятий, как правило, ограниченны, участвовать в выставках они могут только на льготных условиях. В настоящее время выставочная деятельность носит спонсорский характер. В перспективе будет значительно расширена работа по поиску и отбору высокоэффективных проектных разработок с привлечением региональных фондов и других заинтересованных организаций.
Предполагается также частично коммерциализировать услуги фондов по поиску и привлечению инвесторов, распространению рекламы и т.п. для реализации конкурентоспособных разработок, продукции и услуг, которые могут стать предметом сделок.
В настоящее время реальная возможность развития малого предпринимательства -сотрудничество со структурами, которые обладают финансами, технологическими возможностями и практикой внедрения инновационных проектов. Мировой опыт показывает, что эффективным средством поддержки рисковых инновационных проектов является создание венчурных фондов, осуществляющих прямые инвестиции в такие проекты и участвующих в их реализации.
Основная цель венчурных фондов — поддержка перспективных российских компаний и привлечение западных инвесторов для создания условий их дальнейшего развития. Один из наиболее эффективных способов защиты от разнообразных рисков — страхование. Суть его — в переносе риска со страхователя (венчурного фонда) за определенную плату (страховой взнос) на страховщика — специализированную организацию, занимающуюся управлением страховыми резервами, сформированными из взносов страхователей. Страховая защита инновационных проектов может осуществляться по трем группам рисков:
1 — риски, связанные с изменением рыночной конъюнктуры, надежностью партнеров по проекту (например, нарушение условий контракта) и т.п.;
2 — риски, имеющие вероятностную природу — пожары, стихийные бедствия, кражи и т.д. (классические риски), которые могут привести к нарушению или остановке производственного процесса или исследования;
3 — специфические риски, такие, как технологические, связанные, например, с поломкой оборудования; риски, связанные с защитой авторских прав на изобретение и т.п [2].
Самым реальным и перспективным является страхование по 2-й группе рисков. Это обеспечивает непрерывность реализации инновационного проекта и, как результат, снижение степени риска для инвестора потерять свои доходы.
Экономика и предпринимательство, № 1 (24), январь-февраль 2012 г.
Наиболее целесообразным представляется страхование проектов по следующим основным направлениям:
страхование жизни и здоровья ключевых фигур проекта (физических лиц, от которых напрямую зависит успех его реализации) на случай смерти и утраты постоянной трудоспособности;
страхование оборудования и другого имущества, используемого для осуществления проекта, на случай его повреждения или утраты в результате пожара, кражи и т. п.;
страхование «условий» для реализации проекта (помещений, в которых находится оборудование и работают люди и т. д.).
Перечисленные направления составляют основу страховой программы проекта
Для дальнейшего прочтения статьи необходимо приобрести полный текст. Статьи высылаются в формате PDF на указанную при оплате почту. Время доставки составляет менее 10 минут. Стоимость одной статьи — 150 рублей.
Источник: naukarus.com
Роль инвестиций в развитии малого бизнеса
Инвестиции – это экономический термин, которые применяется для всевозможных вложений, направленных на получение в будущем дохода. Главной целью любого инвестиционного вложения является получение компанией дополнительной прибыли. В жизни существуют разнообразные разновидности инвестиций.
Под финансовыми инвестициями подразумеваются различные денежные расходы, направленные на покупку финансовых активов. Это могут быть государственные ценные бумаги, акции и прочее. Под материальными инвестициями понимают покупку оборудования, здания, ресурсов, строительных и иных материалов, машин и т.д. Выделяют также нематериальные вложения – они направлены в рекламную деятельность, организацию и проведение исследований, подготовку сотрудников и пр.
Цель применения инвестиций определит их тип и понятие. Структура подобных вложений определит их эффективность. Она в свою очередь может отличаться и зависеть от сферы применения, вида, а также доли инвестиций в инвестиционном портфеле. Ввиду этого вложения разделяют на два вида: прямые и портфельные.
Особенности прямых и портфельных инвестиций
Само название прямых или реальных вложений предполагает, что инвестор самым непосредственным образом будет участвовать в их размещении. Так, например, это может быть приобретение бумаг действующего объекта либо инвестирование в его уставный капитал существенной доли.
Структура и назначение портфельных инвестиций отличаются. Они предполагают приобретение ценных активов различных предприятий, нацеленное на повышения уровня доходности и получение в будущих периодах прибыли. На самого инвестора не возлагаются обязательства по управлению предприятием, а также контролю над движением бумаг.
Сегодня понятие инвестиций стало более широким, что является следствием развития народно-хозяйственного комплекса. Так, в зависимости от использования, вложения разделяются на:
— инфраструктурные и иные.
Благодаря инвестициям существенно ускоряется развитие экономики. Причина в том, что за счет их можно добиться существенных изменений в производственном процессе, внедрять передовые технологии и инновационные решения в разных сферах хозяйствования.
Важная роль инвестиций в развитии
За счет использования инвестиций стало возможным добиться многих целей: приобрести сырьевую базу, увеличить количество земельных участков, обновить основные фонды, использовать сберегающие технологии и т.д. В каждой экономике денежные инвестиции являются реальным механизмом, благодаря которому достигается ее развитие и расширение. Денежные вложений для каждой экономики станут тем механизмом, благодаря которому она развивается и растет.
Существуют различные классификации инвестиций – спекулятивные и конвертируемые, краткосрочные и долгосрочные. В зависимости от уровня рисков вложения могут быть низкорискованными и высокорискованными.
На каждом уровне развития компании инвестиции выполняют важную функцию, благодаря им можно увеличить качество изготавливаемой продукции, модернизировать и обновлять процессы изготовления, повысить конкурентоспособность предприятия. За счет вложений можно провести природоохранные и экологические мероприятия, благодаря чему компании смогут не только развиваться, но и эффективно функционировать, получать прибыль и при этом развивать окружающую среду.
Без инвестиций не обходится ни одно предприятие. Так, например, «Роснефть» привлекает колоссальные суммы, чтобы наращивать объемы перерабатываемого сырья. Например, для этой цели в 2013 году Восточной нефтехимической компании было принято решение направить 1.3 трлн рублей, что позволит нарастить ежегодную мощность до 30 млн тонн против 10 млн тонн, которые были ранее.
К тому же нефтяная компания планирует в ближайшие 20 лет направить около 400 млрд долл. на освоение арктического шельфа. По предварительным данным мультипликативный эффект от реализации программы достигнет 7.7 раз. Ожидается, что освоение Арктики станет важнейшим локомотивом экономического роста Российской Федерации. Конечно, здесь многое будет зависеть от мировых цен на нефть.
Инвестиции в малом бизнесе
В общепринятой практике инвестирования и академической наукой в большей части внимание уделяется проблемам и методам финансирования инвестиционных проектов, управления капиталом крупных экономических субъектов, компаний или фондов. К сожалению, о малом бизнесе вспоминают лишь тогда, когда очередному политику или ученой знаменитости необходимо отcчитаться перед аудиторией об успехах, перспективах и т.п.
На самом же деле отношение к малому предпринимательству весьма пассивное не только со стороны уполномоченных властью агентов, но и со стороны бизнес структур, которые, казалось бы, более всего заинтересованы в его развитии.
Например, банковский сектор или кредитные организации, работающие с малым бизнесом, предлагают кредитные продукты для предпринимателей с процентными ставками, при которых трудно говорить о каком-либо перспективном развитии, ибо эти ставки кредитов, имеющие двузначные значения, как известно из теории сложного процента, способны не то что развить дело предпринимателя, но и загнать его окончательно в кредитную кабалу. Поэтому в текущих реалиях российский предприниматель вынужден искать различные способы финансирования своих проектов, ориентируясь прежде всего на надежность источника кредитования и вразумительные ставки ссудного процента.
В этой статье будет рассказано о том, какие ресурсы инвестирования малого бизнеса существуют в мировой практике и России, какие есть перспективные способы финансирования проектов и какие формы наиболее подходят для малого бизнеса.
Структура финансирования инвестиций в малом предпринимательстве
Изначально, в те далекие от нас времена, когда еще не было ни банков, ни интернета весь бизнес, по сути, был малым, и каждый ремесленник, цеховик или купец сам искал и находил источники средств для постановки и развития дела. В большинстве случаев практически любое дело — мастерская, кузница, лавка или рыбачья лодка передавались по наследству, проходя через руки нескольких поколений. Вторым средством для пополнения ресурсов бизнеса в те далекие времена – как бы ни звучало это странным, были войны, причем лавочники и прочее мастеровое сословие с удовольствием принимало участие в поиске ресурсов для инвестирования, записываясь в отряды крестоносцев, войска Тамерлана или нанимаясь в армию Наполеона Бонапарта.
Также сюда можно причислить и многочисленные купеческие компании, которые по своему характеру напоминали частные армии, колонизируя все то, что можно было взять если не подкупом туземных вождей за стеклянные бусы, то силой оружия. Другим средством для получения источников материальных благ сапожников, пекарей и часовых дел мастеров не было.
Только с появлением банков у малых предпринимателей появился шанс на получение ссудных денег, но считавшаяся нормой по тем временам ставка кредита в 100 и более процентов снова толкала ремесленников на участие в военных походах, на взятие Бастилии или казни своих монархов и феодалов на гильотине.
В нашем цивилизованном мире конечно уже нет таких крайностей, но, по сути, сама структура финансирования малого предпринимательства мало чем отличается от прошлого. Если подходить к этому вопросу более практически, то для предпринимателя существует несколько форм финансирования своих проектов, о которых можно рассказать несколько подробнее.
Все финансовые и ресурсные потоки инвестирования можно разделить на 2 большие группы.
К первой группе можно отнести собственные средства предпринимателей, например, доставшийся в наследство гараж, дачный участок т.п. Однако для старта своего дела этих средств может хватить разве что на открытие шиномонтажной мастерской или создание небольшого интернет — магазина. Для более серьезных проектов не у всех может оказаться нужная сумма.
Подобная ситуация для предпринимателя складывается и при инвестировании в уже действующий бизнес, когда, например, можно воспользоваться такими активами как амортизационные отчисления или собственные резервы. Но говорить серьезно об амортизационных отчислениях в бизнесе не стоит, когда, например, имеется один – два деревообрабатывающих станка или две-три грузовые фуры.
Аналогичная ситуация и с резервами, ведь для малого бизнеса каждая копейка важна в обороте, а не на счетах или банковских депозитах (тем более, что там мизерные проценты). На этом, собственно, и заканчивается весь список собственных средств малого бизнеса для финансирования своих инвестиций.
Во второю группу входят так называемые привлеченные средства инвестирования (см. Привлечение инвестиций: инструменты и способы). В отличие от крупного бизнеса малое предпринимательство не имеет таких возможностей, как, например, выпуск облигаций, акционирование, выпуск векселей, получение государственных гарантий и т.п. Из всех типов внешних источников финансирования инвестиций для предпринимателя существует весьма ограниченный список, но при умелом использовании этих каналов можно добиться больших преимуществ даже по сравнению с корпорациями.
К таким каналам финансирования инвестиций в малом бизнесе относятся:
- Фонды, занимающиеся финансированием малого предпринимательства, особенно работающие в сфере научно — инновационных проектов. Иногда их также называют бизнес — ангелами или фондами венчурных инвестиций. Однако не смотря на то, что большая часть финансирования этих фондов направлена именно на инновационные стартапы (см. Инвестиции в стартапы: условия инвестирования), частично можно участвовать в таких проектах. Например, через аутсорсинговые услуги — интернет — провайдера, поставка комплектующих и оборудования, расходных материалов, аудиторские и бухгалтерские услуги и т.п.
- Вторым интересным источником для финансирования инвестиций малого бизнеса является использование рынка коллективного инвестирования или краудинвестинга (crowd investing). Эта форма инвестиций набирает во всем мире стремительные обороты, поскольку дает возможность как малым предприятиям получить финансирование под свои проекты, так и любому желающему поучаствовать в бизнесе, пусть даже вложив всего в него один доллар или рубль.
- Третьим перспективным источником финансирования малого бизнеса могут стать так называемые сетевые платежные ресурсы или технологии блокчейн (blockchain). Через эти системы, которые могут практически полностью заменить во всем мире уже устаревшую и малоэффективную банковскую систему на принципиально новые типы финансовых отношений между людьми, бизнесами и общественными институтами (государства). Для малого бизнеса в этом отношении открываются хорошие перспективы получения ссуд под минимальные проценты, если вообще, под какие либо кредиты. Дело в том, что, например, можно взять кредит или ссуду у одного- двух (или неограниченного числа лиц), отдавая взамен заранее оговоренную сумму на обоюдно выгодных условиях. К примеру, предпринимателю нужно расширить свою пекарню и для этого ему нужно условных 100 денег. Через блокчейн находится партнер, готовый ссудить эту сумму, но, например, при условии, что он взамен готов получить торт ко дню рождения своей дочери.
Заключение
Такая система гибка по типам и ставкам кредитования, формой взаиморасчетов, сроков и, что самое главное, отсутствие каких-либо посредников, которым нужно платить комиссии, собирать справки, доказывать, что бизнес — план реальный и т.п. Немаловажная часть в этом вопросе связана и с налогами. Поскольку сама по себе система блокчейн экстерриториальная, то вопрос налогов, по сути, является несколько надуманным, что позволяет малому бизнесу получать больше от этой системы, чем крупные корпорации.
Инвестиционная проблема развития малого бизнеса
Предприятия малого бизнеса в России в своей деятельности сталкиваются с большими трудностями. Основная проблема — недостаточная ресурсная база, как материально-техническая, так и финансовая.
Исследования последних лет показывают, что проблемы поиска малыми предприятиями источников финансирования инвестиционных проектов достаточно существенные и не могут быть решены без участия государственных и региональных органов власти. В связи с этим можно говорить о теоретической и практической значимости изучения организационно-экономического механизма инвестиционной поддержки субъектов малого бизнеса, внедрения современных форм и методов стимулирования инвестиционного процесса в сфере малого предпринимательства.
На практике малые предприятия сталкиваются с рядом проблем, часть из которых — общие для большинства субъектов малого предпринимательства, другие же носят специфический характер по отношению к определенной отрасли.
Государство от успешного развития малого бизнеса получает стабильно высокий уровень занятости, стабильные налоговые поступления, выравнивание уровня жизни различных слоев населения. Последнее особенно важно для России, где неравенство в доходах различных социальных слоев уже достигло показателей наименее благополучных стран Латинской Америки.
Кроме того, стабильное развитие малого бизнеса привлечет к этой сфере зарубежного и российского инвестора, который уже сейчас предпочитает в России прямые инвестиции всем другим.
К основным проблемам предприятий малого и среднего бизнеса при реализации инвестиционного проекта можно отнести следующие:
1) комплексная проработка, анализ и оценка проекта. В настоящее время малыми предприятиями недооценивается важность комплексной проработки проектов на прединвестиционной стадии. Достаточно часто случается, что компания, организуя новый бизнес, плохо представляет себе, насколько он вписывается в общую стратегию компании. Ошибки на этапе принятия решения могут привести не только к провалу проекта, но и поставить под угрозу деятельность предприятия-инициатора проекта.
Решения об инвестировании принимаются часто на интуитивной основе. Даже при разработке таких сложных проектов, как организация нового бизнеса, руководители малых и средних компаний, как правило, полагаются на свое «чутье». Отчасти это объясняется нежеланием тратить финансовые ресурсы на анализ проекта, привлечение экспертов, невозможностью отвлечь собственных сотрудников от выполнения функциональных обязанностей. Бизнес-планы, как правило, разработчиков при этом является не объективная оценка и анализ рисков проекта, а обоснование его привлекательности для инвесторов;
- 2) финансирование проекта. Объем инвестиций на реализацию проекта организации производства, как правило, очень значительный, и включает в себя капитальные и текущие затраты на прединвестиционном и инвестиционном этапах. Источниками финансирования могут являться собственные и привлеченные средства, ссуды, коммерческие кредиты поставщиков оборудования и строительных организаций, лизинг и прочее;
- 3) планирование, организация, контроль над проектом. Эффективная система управления проектом является необходимым условием достижения успеха.
Как правило, для реализации проекта создается специальная структура — группа управления проектом. Данная структура создается на период реализации инвестиционной программы, и после ее завершения распускается. Во многих случаях наиболее эффективным является привлечение в качестве менеджера проекта специализированной консалтинговой организации;
4) организация эффективной работы проектного предприятия: выход предприятия на проектную мощность и обеспечение производства продукции, организация системы управления проектным предприятием, инкорпорирование нового бизнеса в существующие бизнес-структуры компании-инициатора проекта, в частности, проблемы несовместимости корпоративных культур.
С данными проблемами при реализации инвестиционного проекта сталкиваются практически все российские предприятия, независимо от размера. Однако для малых и средних предприятий они стоят особенно остро в силу особенностей их функционирования и управления.
Обеспечение устойчивого притока инвестиций в российскую экономику требует создания благоприятного инвестиционного климата, к примеру, создания особых экономических зон, которые будут способствовать привлечению отечественных и иностранных инвестиций, развитию обрабатывающих секторов, отраслей высоких технологий и производства новых видов продукции.
Для разрешения сложившейся ситуации и повышения эффективности системы инвестиционной поддержки предпринимательства можно рекомендовать:
- 1) развивать в структуре общей системы финансовой поддержки малого предпринимательства кредитование;
- 2) совершенствование правовой базы для эффективного развития малого бизнеса, обеспечение его правовой защиты;
- 3) создание льготных условий налогообложения для инвесторов, работающих с малым бизнесом;
- 4) внедрять механизм льготного лизинга или сублизинга с участием организаций инфраструктуры поддержки бизнеса;
- 5) разработка системы приоритетов финансирования по основным направлениям развития малого предпринимательства и обоснование мероприятий по их реализации с целью отражения интересов всех уровней;
- 6) совершенствовать региональную систему инвестиционной поддержки малого предпринимательства путем построения трехуровневой системы финансовой поддержки малого предпринимательства с вовлечением государственных, коммерческих и некоммерческих организаций, оказывающих финансовые услуги малым предприятиям и индивидуальным предпринимателям.
Источник: invest-4you.ru