Что такое траст в бизнесе

Отсутствие единой законодательной базы, использование в коррупционных схемах, наследники, которые неумело распоряжаются полученными активами – все это отрицательно сказалось на репутации и популяризации трастовых фондов. Но в мировой практике это по-прежнему один из самых эффективных методов управления активами. Что такое трастовый фонд простыми словами, какие виды существуют и только ли миллиардеры могут их создавать – далее в материале.

Что такое трастовый фонд?

Кажется, доверие («trust» с англ. – доверие) и финансы – несовместимы, но многовековая практика свидетельствует об обратном, хотя стоит отметить, что для получения рабочего алгоритма действий потребовалось не одно десятилетие.

Исторический экскурс

Родиной современных трастовых фондов считается Англия: процедура широко применялась еще во времена Крестовых походов (XI-XV века). Право управлять всем нажитым имуществом рыцарь передавал одному из родственников или влиятельной особе. Так семья могла не беспокоиться о средствах для жизни.

ТРАСТ. Что такое траст и трастовые фонды?

Не всегда доверительный траст давал положительные результаты. Нередки были случаи, когда имуществом управляли неправильно или присваивали его.

Частое возникновение спорных моментов (с трастовым имуществом в том числе) стало причиной формирования к XIV в. набора правовых принципов, получивших название «право справедливости». Лорд-канцлер, действуя от имени короля, имел право принимать судебное решение не только согласно жестким инструкциям существовавших в то время законов, но и учитывать дополнительные факторы. Одним из наиболее важных справедливых механизмов, усовершенствованных «правом справедливости», был траст.

Кстати, в Средние века в Англии трасты также использовались для защиты собственного имущества и уклонения от уплаты налогов. Для этого требовалось назначить церковь в качестве управляющего. В таком случае даже король не смог бы посягнуть на «святое».

Хотя именно английские специалисты более других способствовали использованию трастов, Англия не единственная страна, где существовали трастовые отношения. Практика передачи имущества третьим лицам была еще во времена древнеегипетских фараонов, имуществом которых распоряжались жрецы.

В 594 году до н.э. в древних Афинах архонтом-эпонимом (сравним с нынешними президентскими полномочиями) был избран Солон, который за время своего правления издал много законов, в том числе и тех, которые позволяли выбирать наследников (не только в границах родственных связей), а также назначать управляющих имуществом.

В современной трактовке, трастовый фонд – один из видов инвестиционных фондов, основным отличием которого является передача имущества (движимого или недвижимого) в распоряжение третьему лицу.

Что такое ТРАСТ | Простыми словами о трастовом фонде

Для проведения трастовой сделки необходимо 3 участника:

• собственник (он же учредитель фонда);
• управляющий (физическое или юридическое лицо, которому доверено распоряжаться активами). Вознаграждение – а это фиксированный процент — управляющего напрямую зависит от прибыли. Это еще одно отличие трастов от фондов, где управляющие получают оплату вне зависимости от того, насколько успешны сделки.
• бенефициары (выгодополучатели) получают доход от операций с финансовыми активами. В этом качестве может выступать как физическое лицо (или несколько), так и юридическое. Сам соучредитель также может быть и одним из бенефициаров.

Стоит отметить, что на время действия трастового соглашения, ни один из его участников не является фактическим владельцем имущества. Учредитель фонда отказывается от него в пользу доверительного лица (конкретного человека или компании). Управляющий может распоряжаться активами только согласно составленному договору, а бенефициары — претендовать на имущество только после завершения действия договора или при наступлении определенных условий.

Виды трастовых фондов

Для чего владельцу передавать свои накопленные денежные средства, акции, капиталы в распоряжении других лиц или компаний?

Цели создания трастовых фондов могут преследоваться совершенно разные:

• защита нажитого имущества (особенно актуально для совместного владения);
• пенсионное обеспечение;
• альтернатива завещанию. Использование траста, в отличие от завещания, данные которого могут публично оглашаться, гарантирует конфиденциальность.
• благотворительность;
• сокрытие собственности и доходов;
• уклонение от уплаты налогов. Доходы с активов, составляющих основу трастового фонда, не облагаются налогами.

В зависимости от того, какие цели преследуются, где находятся активы и сам учредитель используются разные виды трастов.

Первые два больших и часто используемых вида: прижизненный и завещательный. Прижизненный (living trust) трастовый фонд позволяет корректировать условия (сроки, список наследников и прочее) на протяжении своей жизни. После смерти основателя, фонд переходит в разряд безотзывных (irrevocable): условия распределения имущества будут выполняться согласно последнему утвержденному соглашению.

Кстати, именно соглашение является главным документом в расщеплении прав на имущество, от того насколько детально оно будет проработано, зависит дальнейшая судьба фонда, прибыль, классификация.

Для практически 100% гарантии передачи имущества своим потомкам (или другим указанным бенефициарам) используется завещательный траст. Он позволяет обеспечить финансовое будущее ее участников и гарантировать вступление в права наследования несовершеннолетними детьми (по достижению указанного возраста).

Для контроля роли доверительного собственника может использоваться фиксированный трастовый фонд (условия работы управляющего и доли распределения прибыли четко прописаны) и дискреционный, при котором определяется только круг бенефициаров, а то, как будет распределена прибыль, решает управляющий.

В странах англо-саксонской системы права (Великобритания, Австралия, США, Кипр, Новая Зеландия и др.) популярен семейный трастовый фонд. В его функции входит не только сохранность имущества от рисков растраты, но и защита активов от кредиторов, т.к. имущество фактически не принадлежит ни одному из участников соглашения.

В детском трастовом фонде бенефициарами выступают несовершеннолетние дети, это могут быть как родственники учредителя, так и подопечные каких-либо фондов. Условия работы траста определяет основатель: выплата ежемесячной суммы, полный доступ к средствам при достижении определенного возраста, оплата обучения и т.д. Как правило, детский трастовый фонд представляет собой счет, который регулярно пополняется родителями или опекунами. Открывая этот trust, нужно убедиться, что средства на счете не будут облагаться дополнительными налогами.

Детский трастовый фонд может открывать даже целое государство. Так с 2005 по 2011 год в Соединенном Королевстве существовал детский целевой фонд, в рамках которого правительством предоставлялся ваучер каждому ребенку, рожденному после 1 сентября 2002 года, на сумму 250 фунтов (малообеспеченным 500 фунтов). Затем родители могли пополнять этот счет по максимальной ставке, формируя траст для оплаты обучения. После закрытия программы, трасты продолжили свое существование, только полностью без участия правительства.

Инвестиционный траст (Investment Trust) – выгодная форма коллективных инвестиций. Нужно подчеркнуть, что этот вид траста, в отличие от остальных вариантов, функционирует как отдельное юридическое лицо или компания. Средства, получаемые от акционеров, инвестируются в ценные бумаги, доходы от которых будут увеличивать капитал.

Среди инвестиционных трастов есть и те, чья деятельность сосредоточена вокруг недвижимости – REIT (Real Estate Investment Trusts) трасты. Коллективные инвестиции формируют капитал, который необходим для приобретения доходной недвижимости (жилая или нежилая), а также финансирования строительства новых объектов.

Механизм финансирования прозрачен и прост: обладателю определенного капитала предлагается стать совладельцем бизнеса, например крупного торгового центра, посредством приобретения ценных бумаг. Так учредители REIT траста будут получать прибыль от дивидендов (сдача в аренду торговых площадей) и от роста стоимости самой недвижимости инвестиционный доход.

REITs наиболее популярны в Великобритании и США. После 1960 года у американских бизнесменов возник большой интерес к инвестиционным трастовым фондам, которые освобождали бенефициаров от двойного налогообложения (и на дивиденды и на доход). Эти фонды позволили мелкому бизнесу быть причастным к крупным вложениям и прибыли.

В Украине нет инвестиционных трастов, их функции выполняют институты совместного инвестирования (ИСИ).

Недостатки трастовых фондов

В основе траста фидуциарные отношения, основанные на доверии между сторонами, поэтому существует риск того, что доверие, возложенное на управляющего, не принесет нужных результатов. Для снижения рисков рекомендуют в качестве доверительного лица выбирать компанию, а не физическое лицо, так минимизируется персональность выбора решений по работе с активами.

Кроме того, пересмотр законодательства некоторых «лояльных» к трастовым фондам стран также может отрицательно сказаться на их учредителях. Трасты ценятся за конфиденциальность информации, а необходимость ввести открытые списки, предоставлять отчеты о доходах лишают их этого бонуса.

Преимущества трастов в разных странах

Трастовые фонды активно используются практически во всех странах с общим правом: Кипр, Великобритания и Виргинские острова, Сингапур, Лихтенштейн и др. Каждый из вариантов будет подходить под определенный вид траста, предлагая льготы в отдельных сегментах.

Например, траст, созданный на острове Мэн, имеет следующие преимущества:

• прибыль и прирост капитала не будут облагаться налогом (для нерезидентов);
• не требуется государственная регистрация фонда;
• максимальный срок действия траста 150 лет;
• безопасность (суды острова поддерживают выгодополучателей).

Законодательство Сингапура также избавляет от налогов учредителей и бенефициаров трастовых фондов. Достаточно соблюдать правило: учредитель, бенефициары – нерезиденты Сингапура, управляющий – трастовая сингапурская компания.

В Лихтенштейне хотя и необходимо платить налог на капитал траста, ставка – не большая, и есть существенное преимущество – возможно учреждение бессрочного траста.

Несмотря на то, что на территории России и Украины континентальное право не действует, бизнесмены активно используют трасты для сохранения собственного бизнеса.

Международный трастовый фонд за счет либеральных законов в системе налогообложения дает дополнительные преимущества. Например, с 1992 года, когда был принят Закон о Международных Трастах, Кипр отличался наиболее благоприятной юрисдикцией для создания международных трастов.

Для того, чтобы траст был идентифицирован как Кипрский международный достаточно:

1. учредителю не являться постоянным резидентом Кипра;
2. доверительное лицо является постоянным резидентом Кипра;
3. среди трастового имущества нет недвижимости, находящейся на Кипре.

Предприниматели создают фиктивные и слепые трастовые фонды. Каждый из этих видов позволяет расщепить свое право собственности и фактически скрыть любую информацию о причастности к тому или иному бизнесу. И хотя в некоторых странах — Великобритания, Кипр, Новая Зеландия – принудительно создаются реестры трастовых фондов, что требует предоставления отчетов об учредителях и бенефициарах, остаются другие оффшорные территории.

Как открыть трастовый фонд

Для открытия трастового фонда не обязательно иметь многомиллионные счета: нет требований, предписывающих стартовую сумму инвестиций или активов. Однако, открывая траст, следует быть внимательным не только на этапе выбора доверительного лица, но и юрисдикции: в каждой стране есть свои льготные правила и требования к оформлению. А создание трастовых фондов в оффшорных зонах потребует дополнительных затрат на обслуживание. К этому нужно быть готовым. Поэтому крайне важно определиться с целями, условиями и получателями до подписания соглашения.

Прежде чем зарегистрировать траст учредитель составляет письмо с пожеланиями (letter of wishes), касательно распределения доходов и доли каждого бенефициара. Если это не фиксированный вид траста, то в конечном итоге, то, как будет распределен доход, решает управляющий трастом (at his discretion).

Несмотря на то, что некоторые оффшорные юрисдикции предлагают бессрочные трасты, в общей практике, их действие не должно превышать время жизни ее изначальных участников (учредитель, бенефициары) + 21 год – эта пометка особенно важна для детских трастовых фондов.

Определившись с объектами, субъектами, юрисдикцией и управляющими и условиями, необходимо проработать ситуацию, когда траст еще не исчерпан, а бенефициаров нет: что делать с трастовым имуществом? Учредитель может передать свои активы доверительному собственнику или отдать на благотворительность.

• Total 13

Источник: mentamore.com

Что такое трастовый фонд и почему их нет в России

Трастовые фонды широко используются по всему миру – корпорациями, государствами и частными лицами. Брайан Трейси и Дональд Трамп разными словами давали понять – “Не хотите платить налоги – открывайте трастовые фонды“. Цели основания Trust Fund могут быть самыми разными – хоть благотворительность, хоть инвестиции, трасты подходят для очень многого.

Давайте разберемся детальнее и разложим по полочками, что такое трастовый фонд и как это работает.

Что такое трастовый фонд простыми словами

Предтечи трастовых фондов можно найти в глубине тысячелетий вплоть до Древнего Египта, где жрецы могли брать на себя управление имуществом фараонов, а в Древней Греции появились законы, по которым стало можно выбирать наследников из числа родственников и назначать управляющих для контроля за переходом имущества.

Почти в современном виде практика сформировалась во времена Крестовых походов в Англии – некоторые считают из-за этого именно её родиной трастов. Отправляющийся в поход рыцарь мог передать право управления своим имуществом кому-то из родственников или другому благородному лицу, которое управляло им на благо семьи рыцаря. Ещё выбор нередко падал на представителей церкви – делалось это потому, что она предоставляла надёжную защиту, ведь никто, включая короля, не мог конфисковать церковное имущество.

Но, когда рыцарь оставлял имущество другому лицу, оно становилось собственником и могло делать с ним всё что пожелает. Поэтому случались злоупотребления, с которыми ничего нельзя было поделать. Рыцари жаловались на эти злоупотребления властям, так и начала формироваться концепция расщепления права собственности, которая легла в основу траста – ведь правами в нём владеют и основатель, и управляющий, деля их между собой.

Наконец, совсем в современном виде трастовые фонды сформировались к началу прошлого века: считается, что первый настоящий траст создал король Нидерландов в 1922 году, а инвестировать в него могли другие государства. В современном понимании трастовый фонд – это одна из форм инвестиционных фондов, позволяющая разделить права на управление и собственность, благодаря чему активы оказываются лучше защищены.

То есть имущество в трастовом фонде передаётся под управление третьему лицу, которое при этом не обладает полнотой прав на него, вот в чем суть траста.

Во время действия трастового соглашения ни один из его участников не считается владельцем имущества. Создатель фонда от этого имущества уже отказался, управляющий (он же трасти) распоряжается им в соответствии с договором, а бенефициар получит его только когда договор завершится или будут выполнены другие указанные в нём условия.

Простыми словами, трастовый фонд (Trust Fund) – договор, позволяющий передать имущество на определённых условиях и обеспечить управление этим имуществом на время до завершения передачи или бессрочно.

От страны к стране законы, которые регулируют деятельность трастов, могут сильно различаться, и эти отличия бывают очень значимыми. К примеру, в некоторых государствах запрещено вносить в траст иностранные активы, то есть сначала требуется перевести их в местную юрисдикцию. Обычно процедура открытия трастового фонда выглядит так:

• Выбор юрисдикции, в которой он будет работать.
• Выбор типа фонда, обозначение бенефициаров и условий получения ими средств.
• Назначение управляющего, определение круга его обязанностей и вознаграждения. Управляющим может быть родственник, юрист или даже целая компания, он очень важен, это ключевая фигура в фонде.
• Подготовка и подписание всех документов.
• Передача активов в траст. Для этого обычно образуют компанию, ценные бумаги которой передаются трасту.

Примеры трастовых фондов

Трастовые фонды пользуются большой популярностью на Западе, в особенности в США, Великобритании, Австралии, поэтому примеров можно найти множество, в том числе трасты создаются знаменитостями.

Скажем, Брэд Питт и Анджелина Джоли создали трастовый фонд, бенефициарами которого стали их дети. Даже несмотря на развод, помещённые в него средства никак не пострадают и перейдут к бенефициарам, когда будут выполнены указанные при создании фонда условия. Это не помешало Питту создать ещё один трастовый фонд для своих детей – сделал это он на фоне развода с Джоли, чтобы все его состояние перешло именно к детям.

Подобных примеров можно приводить множество, часто можно встретить фильм или сериал, в котором упоминаются трасты, что лишний раз показывает, их создание – обыденная практика, применяемая в первую очередь богатыми людьми. Полезнее будет разобрать, какие бывают виды трастов.

Существуют разные критерии для их выделения, так, по роли учредителя они могут быть:

• Прижизненными – учредитель может активно участвовать в его деятельности, к примеру, вносить коррективы в список наследников или менять срок, в который активы будут переданы им. Когда учредитель умирает, фонд превращается в безотзывный, распределение имущества производится в соответствии с последними внесёнными им изменениями.
• Завещательными – учредитель не может менять условия после того, как определит наследников, хотя у него остаётся возможность распустить фонд.

По роли управляющего тоже выделяют виды трастовых фондов:

• Фиксированные – в них доли бенефициаров зафиксированы, а трасти занимается непосредственно управлением, то есть его задача – сделать фонд как можно более эффективным с учётом тех ограничений, которые были сделаны учредителем.
• Дискреционные – управляющий в них может сам определять какую долю получит тот или иной наследник.

Ещё трасты могут быть индивидуальными и инвестиционными. У первых учредитель один, а трастовые инвестиционные фонды имеют несколько. Они собираются, чтобы вложиться в определённый проект или проекты и заработать, а бенефициаром выступает юридическое лицо, которое назначают учредители.

К примеру, фонд может быть создан для приобретения компании, это позволяет скрыть участников сделки и оптимизировать схему налогообложения.

Как работают трастовые фонды и в чем заключается траст

Основная причина, по которой люди открывают трастовые фонды, состоит в том, чтобы гарантировать, что их активы распределяются так, как они выбирают, либо пока они живы, либо после их смерти.

Трастовые фонды создаются доверителем и управляются доверительным управляющим до тех пор, пока бенефициару не придет время получить выплату или другие активы.

В это время содержимое траста будет распределяться в порядке, указанном в фонде. Например, активы могут быть распределены в виде единовременной выплаты денег или в рассрочку, актов на недвижимость, передачи физических объектов и т. д.

Структура траста такова:

• Учредитель – их может быть несколько. Они передают в траст свои активы.
• Управляющий (трасти) – тот, кто управляет трастом. Также его можно назвать доверительным собственником, поскольку, с точки зрения права, собственность под его управлением принадлежит в том числе и ему. В этой роли может выступать как один человек, так и целая компания. Управляющий выполняет те обязанности, которые несёт по соглашению, обычно он призван обеспечить как можно более высокую доходность фонда и передачу средств в нужные руки при наступлении указанных в соглашении условий.
• Бенефициар – их тоже может несколько. Траст учреждается именно для них, либо для передачи им имущества, либо чтобы они могли получать доход от него.

После создания траста и подписания договора имущество оказывается в управлении «на доверии», отсюда и само слово «траст», которое переводится как «доверие». Хотя детали описываются в договоре, который в значительной мере ограничивает свободу манёвра трасти, всё равно в конечном итоге от него очень многое зависит.

К примеру, если это управляющая компания, которая будет распоряжаться средствами фонда до совершеннолетия наследника в течение 10 лет, от того, насколько качественно осуществляется управление, напрямую будет зависеть, какое состояние получит наследник – разница между хорошим и плохим управлением может быть очень большой.

В России нет законодательной базы для регулирования деятельности трастов из-за того, что право на собственность по законам в РФ неделимо, поэтому трасты не могут создаваться в российском законодательном поле.

Довольно близко к трастам в отечественных законах доверительное управление имуществом, но есть существенное отличие – такое имущество не считается отчуждённым от владельца, а значит может применяться для погашения его обязательств.

Поэтому полноценным аналогом траста доверительное управление считаться не может. Россияне создают трасты в зарубежном законодательном поле, хотя они не так распространены, как на Западе.

Цели трастовых фондов могут быть следующими:

Трастовые фонды бывают очень разнообразными, их основателями и бенефициарами тоже могут выступать самые разными лица – как физические, так и юридические, и даже государства.

К примеру, в Великобритании в течение нескольких лет функционировал трастовый фонд, при помощи которого каждому ребёнку предоставлялся счёт на 250 фунтов или 500 фунтов для малообеспеченных детей. Эта сумма должна была послужить основой средств для оплаты обучения – далее пополнять счёт могли уже родители. Это пример трастового фонда, созданного государством, на основе которого создаётся множество других трастов.

В чем проблема ТФ

Есть у трастовых фондов недостатки, из-за которых не во всех случаях уместно их применение, и иногда избираются другие варианты. Самые значимые из минусов:

Требуется компетентный управляющий, которому можно доверять. Объём полномочий управляющего может быть разным, но в любом случае от того, насколько он компетентен и как успешно будет управлять фондом, многое зависит. Если основатель фонда скончался или по другим причинам не может контролировать деятельность трасти, а бенефициар недееспособен, может быть сложно проверить, действует ли на самом деле трасти в интересах клиента из-за непрозрачности трастов.

Управляющему нужно платить и, если нужен человек с высокой квалификацией – платить много. Расходы на управляющего часто могут доходить до 3-5% от активов фонда в год, если фонд рассчитан надолго, общая сумма может оказаться очень высокой.

Образование трастового фонда оправданно, только если в него входит действительно дорогостоящее имущество, в ином случае расходы могут оказаться не стоящими потенциальной прибыли. Расходы зависят от таких факторов, как юрисдикция и объём необходимой юридической работы, сложность задач, которые нужно решить при помощи фонда. Обычные расходы достигают 15 000 – 25 000 долларов при создании и 2 000 – 5 000 на годовое обслуживание, и это ещё для относительно небольшого траста.

Учредителю становится сложнее влиять на переданное в траст имущество, ведь с точки зрения закона он с ним расстался, а в центре всего в любом случае персона управляющего. Именно от него зависит успешность траста.

• Что такое цифровой рубль от ЦБ РФ – Цена и Отличия
• Вертолётные деньги (что это) и Примеры применения в разных странах
• Как быстро накопить Миллион – Сроки и Способы
• Как распределять семейный бюджет, чтобы на все хватало
• Тратьте, все что вы заработали

В английских судах принято использовать три критерия чтобы судить о деятельности трасти – насколько он соответствует определению Prudent Man of Business – то есть добросовестного делового человека:

1. Он должен учитывать интересы бенефициаров при управлении.
2. Его деятельность должна быть направлена на сохранение или преумножение актива – в зависимости от того, какие приоритеты были при основании, если это сохранение, то риск не должен допускаться, если преумножение, значит и разумный риск допустим.
3. Инвестиционная деятельность трасти должна быть распланирована и приносить доход, важно, чтобы он управлял имуществом как своим. Поскольку предпринимательская деятельность предполагает риски, допускается, что инвестиции не принесут доход, но в судах в таких случаях внимательно оценивают то, как трасти взвешивал риски.

Преимущества

У трастовых фондов есть немало значимых плюсов, во многих ситуациях перевешивающих их недостатки. Так:

• С их помощью удобно передавать капитал наследникам. Траст позволяет сохранить анонимность, а возможность учредителя самому определять получателей делает его удобной формой для передачи активов по наследству.
• Это безопасная альтернатива завещанию. С имуществом, которое было завещано, могут случиться разные неприятные вещи, из-за которых оно не попадёт в руки наследника, скажем, отчуждение из-за судебного решения. Имущество в трастовом фонде защищено значительно надёжнее.
• Если имущество передаётся в траст, то не облагается налогом, равно как и доход от активов внутри траста.
• Помещённое в трастовый фонд имущество продолжает работать, просто под управлением другого лица.
• Траст удобен для пожизненного содержания бенефициара – если избран такой вариант, на его обеспечение идёт получаемся трастом прибыль.
• Конфиденциальность – скрыты могут быть личности как учредителей, так и бенефициаров фонда.

Набор преимуществ во многом зависит от законодательства конкретной страны. К примеру, если траст создаётся на острове Мэн (хотя это и часть Великобритании, но с собственным законодательством), то:

• не нужна государственная регистрация;
• прирост капитала не облагается налогами;
• суды острова в процессах поддерживают бенефициаров траста, то есть он хорошо защищён юридически;
• действовать траст может до 150 лет.

Срок, который отводит трасту законодательство, вообще довольно важная деталь. Так, в США обычный срок, в течение которого траст может продолжать существовать после смерти создателя – 21 год, хотя в зависимости от штата он может меняться, например, в Делавэре это целых 300 лет. Хотя есть «династические трасты», которые могут работать бессрочно.

В Лихтенштейне траст может действовать бессрочно, но придётся платить налог, хоть и по невысокой ставке. В Сингапуре налоги не предусмотрены, но управлять трастом должна местная компания, такое же условие действует и на Кипре, отличающемся благоприятствующим трастам законодательством, и поэтому пользующемся популярностью как место для их учреждения.

Трастовый фонд предоставляет широкие возможности, хотя есть у него и своя специфика, ограничивающая применение. Это извечная дилемма – контроль или безопасность, трасты лишают контроля, хотя и есть возможности частично это обойти, зато обеспечивают высокую степень безопасности средств. Именно поэтому богатые люди хотя бы часть своего состояния стремятся поместить в траст.

Источник: equity.today

Трасты: виды, структуры, возможности

Если вы ведете международный бизнес, то наверняка сталкивались с таким понятием как «траст», а возможно даже хотели зарегистрировать траст на Кипре или, к примеру, открыть траст на БВО.

В сегодняшней статье мы поговорим о таком:

• как и для чего возникли трасты;
• структура траста и его участники;
• виды траста;
• трастовое соглашение;
• особенности трастов в разных странах.

История появления трастов

Понятие «траст» возникло относительно недавно, но передача имущества в руки доверенных особ для распоряжения им во благо семьи, практиковалась еще рыцарями, что принимали участие в Крестовых походах.

Позже передача активов, в «трасты», стала использоваться для их защиты от кредиторов учредителей траста, а также от монархов. Доверительным собственником назначалась церковь, так как имела особые права, и ее имущество нельзя было изымать.

Читать также: Что такое инвестиционный фонд?

Со временем церковь сама начала предоставлять услуги управляющего, пользуясь таким положением. Но периодически возникали ситуации, в которых управляющие трастами отказывались вернуть имущество, мотивируя это тем, что оно было передано в дар.

Таким образом, возникла необходимость в разрешении подобных споров законным путем. Благодаря поручению короля «найти способ решения проблемы», и появилось «право справедливости».

Уже позже, в 16 веке, такая передача имущества стала альтернативой завещаниям и средством против налога на наследство.

Что говорят о трасте юристы

Траст – это фидуциарное правоотношение, в котором учредитель траста передает доверительному собственнику имущество для управления в интересах бенефициара.

Хотите зарегистрировать траст на острове Мэн? Обратившись к сотрудникам нашей компании, вы сможете получить профессиональную помощь и консультацию.

Основные определения траста. Его участники

Обязательно надо понимать, что траст – является продуктом трастового договора и не является юридическим лицом. Кроме того, траст не принадлежит ни бенефициару, ни учредителю траста, ни трасту.

Траст считается законным, если вы, решив открыть траст на Кипре или открыть траст в Сингапуре, выполняете три обязательных условия:

1. Определенность намеренья. Это означает, что учредитель траста должен изъявить твердое желание создать траст.
2. Определенность объекта – четко прописанные бенефициары.
3. Определенность предмета. Предмет доверительность собственности должен быть четко назван и указан.

Кто же является ключевыми лицами траста:

• Учредитель. Он создает траст и его условия; вносит имущество.
• Доверительный собственник (другие названия: управляющий, Trustee, трасти). Имеет обязательства перед бенефициарами и должен совершать управление активами в их интересах.
• Бенефициары – получают выгоду от траста, не управляют трастом, не контролируют действия доверительного собственника. Траст не может не иметь бенефициара(ов).

Это основная классическая структура траста, но если вы решили открыть траст на Панаме или, допустим, зарегистрировать траст в Лихтенштейне, то должны знать, что с недавнего времени к структуре траста добавлен Протектор.

Именно протектор может оспаривать или контролировать действия доверительного собственника.

Трастовый договор

Существует письменный документ, согласно которому вы можете оформить траст в Чехии или в другой подходящей вам юрисдикции.

Он называется «трастовый договор» и призван установить: состав основного и дополнительного фондов траста; порядок выплат бенефициарам; порядок оформления трастового фонда; защиту управляющего и оплату его услуг; смещение, отстранение, или добавление управляющих трастом; действующее законодательство.

Желающие открыть траст в Гонконге или в любом другом государстве должны знать структуру трастового договора.

Условия траста

Сюда входят наименование сторон, передача имущества, согласие управляющего, декларация траста, трастовые условия.

Роль учредителя

В данной части договора прописываются полномочия доверительного собственника (например, право отозвать имущество, добавить или исключить бенефициаров и т.д.)

Бенефициары и Права Бенефициаров

Бенефициары – не являются еще одной стороной трастового соглашения. Они имеют право получать выгоду; получать информацию; право потребовать распустить траст и претендовать на часть имущества, а также, в некоторых случаях, могут подавать в суд на доверительного собственника, если есть основания считать, что он нарушил фидуциарные обязанности.

Протектор

Бизнесмены, что желают зарегистрировать траст на острове Мэн, должны рассмотреть еще одну сторону трастового договора – протектор.

Данное лицо имеет право: давать согласие на некоторые действия управляющего; смещать его или назначать нового управляющего; добавлять и назначать бенефициаров, изменять правила трастового соглашения.

Сроки действия трастов

Чтобы открыть траст в Великобритании или другой стране, необходимо указать сроки его действия. Это также обязательный пункт.

Прочее

Сюда входит: применимое право (что регулирует траст), компетентный суд (чаще по месту нахождения управляющего) и подписи. Подписи оформляются в зависимости от требований той или иной юрисдикции.

Конструкции трастов

Желающие оформить траст на Кипре, должны выбрать подходящую им конструкцию траста. Как мы уже говорили ранее, бывают простая (учредитель-управляющий-бенефициар) и стандартная (учредитель-управляющий-бенефициар-протектор) конструкции трастов, но может быть и сложная схема, где включена частная трастовая компания, а доверительный собственник управляет акциями такой компании.

Виды трастов:

1. Отзывные и Безотзывные. Отзывные – учредитель имеет право отозвать имущество назад. Безотзывные – учредитель не имеет права отозвать имущество назад и расторгнуть договор.
2. Фиксированные и Дискреционные. Фиксированные – фиксируются бенефициары и их выплаты. Если вы решили оформить дискреционный траст, то в таком случае, управляющий будет самостоятельно определять размер выплат и их распределение между бенефициарами.
3. Частные и Публичные. К нам часто обращаются клиенты, что хотят открыть частный траст в Сингапуре или другом государстве, точнее – семейный или инвестиционный. Публичные – это благотворительные трасты, где бенефициары – благотворительные фонды.
4. Международные и местные. Международные – регистрируются в одной юрисдикции, а имущество находится в другой юрисдикции. Местные – требование местного доверительного собственника. Принимая решение открыть международный траст в Швейцарии или в другой лояльной юрисдикции, вы сможете пользоваться налоговыми льготами и прочими преимуществами.
5. Иногда создаются Фиктивные трасты, которые подписываются только для вида. Условия по трастовому договору в таком случае не соблюдаются. Например, траст является отзывным, а учредитель и бенефициар – это одно и то же лицо. Фиктивность траста может признать только суд.
6. Еще одна разновидность Голый или Пассивный траст (BareTrust). Это не неполноценная форма траста, а скорее обязательство. Если вы хотите открыть пассивный траст на Панаме, то, конечно же, понимаете, что цель данного вида траста – скрыть реального владельца.

Открыть траст на БВО или открыть траст на острове Мэн – для чего это нужно

Благодаря трасту, можно убрать из публичного пространства информацию о бенефициаре, таким образом, сохранив конфиденциальность. Так как траст – это не имущество бенефициара или учредителя, то имущество оказывается защищенным от исков. Значит, можно говорить о защите активов. При грамотном планировании и управлении появляется возможность снизить налоговое бремя, а также долгосрочно владеть и управлять активами. Кроме всего сказанного, траст – это отличная альтернатива завещаниям с высоким уровнем конфиденциальности.

Особенности трастов в некоторых юрисдикциях

• Чтобы открыть траст на острове Мэн, необходимо связаться с сотрудниками нашей компании, которые подробно расскажут вам обо всех нюансах данной процедуры. Важно знать, что если бенефициар – нерезидент острова, то доход и прирост капитала не облагаются налогами. Максимальная длительность траста в данном государстве – 150 лет. Согласно законам юрисдикции – не нужна никакая государственная регистрация. К тому же, нет никаких ограничений на активы траста и их географическое расположение. Интересы бенефициаров могут быть защищены судом, а доверительные собственники несут высокую степень ответственности.
• Если вы приняли решение открыть траст на Кипре, то учредитель и бенефициары должны быть нерезидентами, а хотя бы один доверительный собственник – резидентом. Длительность траста в данной стране не ограничена (ранее это был срок: 100 лет). Если бенефициары и источники дохода вне государства, то нет необходимости уплачивать налог. Гербовый сбор при учреждении составляет 430 евро. Доверительный собственник должен действовать согласно закону, что направлен на борьбу против отмывания денег.

Больше подробностей о трастах в данных и других странах вы сможете узнать у наших сотрудников.

Стоит помнить, что передав имущество в управление доверенному собственнику, учредитель не имеет права управлять трастом и не может контролировать действия управляющего, ровно, как и бенефициар. Поэтому, желая открыть траст на Кипре или оформить траст в Сингапуре, вы должны найти надежного доверительного собственника. Кроме того, проявите внимательность при составлении договора.

Что еще нужно знать

Существует множество заблуждений о трасте.

Поэтому, если вы хотите зарегистрировать траст в Гонконге или зарегистрировать траст на БВО, то примите к сведению:

1. Траст – не юр.лицо.
2. Траст не покупают и не продают.
3. Трасти не обязан во всем подчиняться учредителю или бенефициару.
4. Создание траста не гарантирует освобождения от налогообложения.
5. Нет гарантий в отношении неприкосновенности имущества.
6. Нет гарантированной конфиденциальности бенефициару.
7. Траст не подлежит госрегистрации.

Источник: ybcase.com