Для чего компании диверсифицируют свой бизнес

Сегодня передовые фирмы осуществляют свой рост преимущественно через диверсификацию, вторгаясь в другие сферы, часто не имеющие с основной производственных или функциональных связей, осваивают принципиально иные виды продукции. Ключевой вопрос диверсификации — определение ее оптимальных границ и перечня видов деятельности, которые могут быть включены в бизнес фирмы. Как будет выглядеть компания через несколько лет? Насколько привлекательна сфера деятельности сейчас и в будущем? Что для этого нужно сделать?

Концентрация усилий фирмы на росте в одной области позволяет достичь в ней совершенства, ибо руководство и персонал приобретают большой опыт и навыки. Это облегчает реализацию конкурентных преимуществ, создает дополнительные стимулы к совершенствованию производства ради сохранения «места под солнцем».

В то же время возникает опасность «сложить все яйца в одну корзину», особенно если отрасль находится в состоянии стагнации или появляются товары-заменители.

Поэтому сегодня передовые фирмы осуществляют свой рост преимущественно через диверсификацию (лат. diversificatio — изменение, разнообразие), вторгаясь в другие сферы, часто не имеющие с основной производственных или функциональных связей, осваивают принципиально иные виды продукции.

Как диверсифицировать свой бизнес?

Ключевой вопрос диверсификации — определение ее оптимальных границ и перечня видов деятельности, которые могут быть включены в бизнес фирмы.

• снизить хозяйственные риски, «удержаться на плаву» в случае ухудшения экономических показателей по видам деятельности, поскольку возможные неудачи в одной сфере компенсируются успехом в других;
• гибко перераспределять ресурсы из сфер с низкими перспективами туда, где последние высоки. Для этого важно уметь вовремя ликвидировать акции предприятий, находящихся на пике, и умело вложить их в растущие перспективные фирмы;
• выгодно инвестировать свободные средства в другие отрасли, если в своей возможность роста и прибыли исчерпана;
• расширить существующие рынки и обрести новые, добиться за счет этого экономии на масштабах деятельности;
• повысить эффективность использования накопленного потенциала, обеспечить полную загрузку производственных мощностей, создать новые рабочие места;
• приспособиться к конъюнктуре рынка, активнее противодействовать соперникам (в том числе и путем скупки их предприятий), ослабить зависимость от партнеров;
• расширить за счет приобретения новых ресурсов и технологий возможности оптимизации ассортимента продукции, финансовых потоков и пр.

В то же время диверсификация порождает проблему внутренней координации подразделений, усиливает неопределенность будущего, приводит к уменьшению роли прежнего профильного производства.

В целом диверсификация позволяет фирме решить социально-экономические задачи трех уровней приоритетности.

1. Обеспечение выживаемости за счет получения гарантированного уровня прибыли.
2. Достижение экономической стабильности и финансовой устойчивости.
3. Завоевание доминирующего положения на рынке и решение социальных проблем.

Стратегический анализ диверсификации

Перед руководством диверсифицированной фирмы всегда возникают три принципиальных вопроса:

Диверсификация Инвестиционного Портфеля по Методу Уоррена Баффета | Что Такое Диверсификация?

1. Насколько привлекательна соответствующая сфера деятельности сейчас и в будущем?
2. Как будет выглядеть наша компания через несколько лет?
3. Что для этого нужно сделать?

Ответ на них дает стратегический анализ диверсификации, состоящий из следующих этапов.

1. Изучение и оценка существующего положения фирмы и ее действий стратегического характера, в частности:

• достигнутой степени диверсифицированности (соотношения общего объема продаж и продаж данного подразделения);
• особенностей диверсификации (связанная, несвязанная, комбинированная);
• характера хозяйственных операций (внутренний, многонациональный, глобальный);
• направленности активных действий (на создание и развитие новых ключевых подразделений или укрепление позиций существующих);
• шагов по расширению портфеля и захвату новых отраслей, с одной стороны, и избавлению от неперспективных подразделений — с другой;
• использования диверсификации для усиления конкурентных преимуществ;
• соотношения инвестиций по разным подразделениям.

2. Матричный анализ диверсифицированного портфеля на основе любых пар показателей, например темпов роста отрасли, доли рынка, конкурентоспособности, долгосрочной привлекательности и пр.

3. Оценка привлекательности отрасли:

• самой по себе;
• относительно других отраслей.

На основе оценки привлекательности всех сфер производится их ранжирование, ибо основные виды деятельности компании должны развиваться в отраслях с хорошими перспективами роста.

4. Сравнение силы хозяйственных подразделений, базирующееся на анализе и оценке:

• относительной доли рынка, принадлежащей корпорации (чем она выше, тем прочнее конкурентная позиция);
• способности конкурировать по цене и качеству;
• возможности разработки новой продукции;
• степени соответствия опыта и мастерства персонала ключевым факторам успеха;
• прибыльности по сравнению с конкурентами;
• знания потребностей клиентов и рынка в целом;
• производственных возможностей;
• маркетинговой деятельности;
• репутации, известности торговой марки;
• уровня управления.

Оценки каждого подразделения помогают принимать решения об их судьбе.

5. Сравнение перспективности хозяйственных подразделений на основе показателей роста объемов производства и прибыли, доли в общем доходе компании, рентабельности инвестиций, размеров потока наличности.

6. Анализ стратегического соответствия (насколько хорошо каждое подразделение вписывается в стратегическую перспективу компании).Речь идет о том, имеет ли подразделение соответствие с другими видами деятельности, в которые диверсифицируется (может внедриться) компания, и хорошо ли его стратегия вплетается в общую стратегию (выгодно дополняет ее). Не выполняющие этого требования подразделения подлежат сокращению или ликвидации, особенно если речь идет о связанной диверсификации.

7. Ранжирование подразделений по инвестиционной приоритетности с целью определения того, куда направлять финансовые ресурсы. Это облегчает постановку базовых стратегических задач для каждого из них (агрессивная экспансия, защита существующих позиций и дополнительное инвестирование, пересмотр и изменение положения, сокращение, ликвидация).

Ранжируя подразделения, необходимо рассматривать вопрос о том, можно ли и как использовать ресурсы и опыт корпорации для укрепления их позиций, особенно если те неудовлетворительны.

8. Разработка корпоративной стратегии диверсификации, которая основывается на анализе и оценке как портфеля в целом, так и отдельных видов деятельности.

В целом анализ позволяет ответить на вопросы:

• много ли подразделений действуют в привлекательных отраслях;
• сколько из них находятся на завершающих стадиях жизненного цикла (зрелости и спада);
• достаточно ли у компании источников финансирования;
• обеспечивают ли ей основные виды деятельности гарантированную прибыльность и необходимый поток наличности;
• подвержен ли хозяйственный портфель влиянию сезонных рисков и колебаний и позволяет ли его структура обеспечить компании прочное положение в будущем;
• есть ли у фирмы виды деятельности, в которых она не нуждается;
• каково ее конкурентное положение в целом.

Стратегии диверсификации

Выделяют следующие варианты стратегий диверсификации, как связанных, так и не связанных с основными направлениями деятельности фирмы.

Прежде всего это стратегия вхождения в новые отрасли, формами которой могут быть:

1. Поглощение существующей фирмы (наиболее популярный путь), т. е. приобретение ее без ее согласия (этим отличается от слияния). Оно может быть горизонтальным, вертикальным и конгломератным. Поглощение обеспечивает быстроту проникновения, помогает сразу получить связи с поставщиком, необходимую техническую поддержку, информационную базу, известную торговую марку, более прочные конкурентные позиции, сократить затраты на вхождение в отрасль. Результатом является быстрое достижение оптимального объема производства, устранение конкуренции, увеличение влияния фирмы на рынке.
2. Создание фирмы «на пустом месте» под управлением головной компании («диверсификация с нуля»). Для этого приходится осуществлять крупные инвестиции, преодолевать входные барьеры, искать поставщиков, формировать каналы сбыта и пр.Такой путь целесообразен, если он требует меньше затрат, чем покупка действующей фирмы, для его осуществления есть время и опыт, так что возможно в спокойной обстановке достичь значительного расширения производства и сбыта продукции, а конкуренты, особенно крупные, к нему безразличны.
3. Создание совместных предприятий. Такой вариант позволяет облегчить проникновение на зарубежные рынки, объединить усилия нескольких субъектов, разделить между ними риск; получить доступ к местным ресурсам, опыту, контактам. Все это обеспечивает достижение более значительных конкурентных преимуществ.

Другое направление реализации стратегии диверсификации — проникновение в родственные отрасли. Оно позволяет сохранить достигнутый уровень деловой активности, передавать опыт, патенты, технологии из одной компании в другую, организовать совместное производство и сбыт в единой системе, что снижает инвестиционные риски и издержки (экономия на масштабах достигается, например, за счет централизации руководства, объединения сбыта и пр.)

Наиболее распространенными путями проникновения в родственные отрасли являются:

• покупка сильных, хорошо зарекомендовавших себя фирм;
• совместное использование близких технологий, каналов сбыта, возможностей и рекламы;
• передача опыта, ноу-хау, фирменного наименования;
• приобретение фирм в обеспечивающих отраслях для поддержки основного производства.

Третье основное направление осуществления стратегии диверсификации —проникновение в неродственные отрасли (непрофильная, конгломератная диверсификация). При его реализации исходят из того, что любая компания, которая может быть приобретена на выгодных финансовых условиях и имеет хорошие перспективы, является привлекательным объектом для инвестирования.

Обычно к таким фирмам относятся:

• компании, чья стоимость занижена (есть возможность продать их впоследствии по более высокой цене);
• компании, испытывающие финансовые затруднения (могут быть после реструктуризации превращены в прибыльные или более выгодно проданы);
• перспективные компании, не имеющие в настоящий момент средств для инвестирования.

Диверсифицированная и недиверсифицированная фирма

Можно выделить следующие типы диверсифицированных фирм:

1. Компания с доминирующей направленностью, чьи ресурсы сконцентрированы в базовой отрасли, однако имеется небольшое количество предприятий других сфер деятельности.
2. Узко диверсифицированная компания, имеющая от двух до пяти связанных между собой направлений функционирования.
3. Широко диверсифицированная компания, включающая большое число родственных предприятий.
4. Многоотраслевая компания, диверсифицированная по нескольким несвязанным направлениям, объединяющим родственные предприятия.

Основными функциями органов управления такой фирмы являются:

• управление корпоративным портфелем, слияниями, приобретениями, распределение ресурсов;
• формирование стратегий на уровне бизнес-единиц и их согласование с корпоративной стратегией;
• обеспечение координации между различными видами бизнеса с целью достижения синергетического эффекта;
• осуществление контроля над деятельностью бизнес-единиц.

Стратегии поведения недиверсифицированной фирмы в различных ситуациях могут осуществляться следующим образом.

1. При слабой конкурентной позиции и высоком темпе роста рынка целесообразны:

• частичный отказ от стратегии концентрации;
• покупка других фирм в той же отрасли;
• связанная диверсификация;
• ликвидация бизнеса («диверсификация наоборот») через слияние или продажу активов более крупной фирме.

2. При сильной конкурентной позиции и высоком темпе роста рынка предпочтительны:

• продолжение концентрации в данной области;
• международная диверсификация (экспансия);
• связанная диверсификация.

3. При низком темпе роста отрасли и слабой конкурентной позиции фирме необходимо осуществить:

• пересмотр стратегии концентрации в одной отрасли;
• слияние с конкурирующей компанией;
• диверсификацию;
• «снятие сливок» и ликвидацию («диверсификацию наоборот»),

4. При сильной позиции и низком темпе роста главными направлениями стратегии фирмы становятся:

• международная диверсификация (экспансия);
• диверсификация в смежные отрасли путем создания совместных предприятий;
• вертикальная интеграция;
• продолжение концентрации.

Источник: www.ippnou.ru

Диверсификация бизнеса: преимущества и недостатки для компаний

Современный мир бизнеса ставит перед компаниями новые вызовы и иногда требует изменения привычных подходов в управлении. Одним из решений этой задачи является использование принципов диверсификации в компании. Диверсификация – это стратегический подход, позволяющий сформировать организацию, которая занимается более чем одним видом деятельности и разнообразными продуктами.

Диверсификация – это известный метод руководства компанией, который направлен на создание группы предприятий в разных сферах и на разных рынках, чтобы компания могла поддерживать стабильность и снижать свою зависимость от внешних факторов. Диверсифицированная компания нацелена на создание высокого портфеля продуктов, чтобы увеличить прибыль и снизить риски потерь.

В данной статье мы рассмотрим, как работает диверсифицированная компания, какие структуры в ней используются и какие преимущества она может предоставить своей организации.

Диверсифицированная компания: сущность и принципы работы

Диверсифицированная компания — это компания, которая производит несколько разных товаров или услуг, разнородных по своей прибыльности и рискованности. Это делается для того, чтобы уменьшить риски и сгладить сезонные колебания в деловой активности.

Принципы работы диверсифицированной компании заключаются в том, чтобы занять лидирующую позицию на каждом рынке, на котором присутствует компания. Также важно использовать синергию между различными отделами компании, чтобы каждое подразделение могло использовать опыт и ресурсы друг друга для увеличения эффективности.

Для достижения этих целей компании приходится постоянно мониторить рынок, прогнозировать тенденции и анализировать потребности потребителей. Компания также должна обладать гибкостью и быстро реагировать на изменения внешней среды, чтобы эффективно адаптироваться к требованиям рынка.

• Преимущества диверсификации:

• Снижение рисков. Если одна из отраслей выпускает плохой продукт или встречает компетитивное соперничество, то другая может покрыть убытки;
• Увеличение доходов. Диверсификация помогает компании расширить сферу влияния и получить дополнительные доходы от разных источников;
• Рост компании. Существование нескольких отраслей внутри компании при тщательном планировании может помочь ей выйти на более широкий и успешный уровень.

• Потеря узкоспециализированного знания. Если несколько отделов компании работают с разными товарами или услугами, то это может привести к утрате уникальных навыков и недостаток специфических знаний;
• Отсутствие фокусировки на основном продукте или услуге. Если компания занята несколькими разнородными видами деятельности, то может быть сложнее ее сосредоточиться на главном продукте или услуге;
• Увеличение управленческих задач. Управление несколькими подразделениями — сложно и напряженно. Руководители компании должны быть готовы координировать несколько команд и отвечать за каждый сегмент бизнеса.

Диверсификация бизнеса: что это такое и как она работает?

Диверсификация бизнеса — это стратегия, используемая компаниями, чтобы расширить свой бизнес и уменьшить риски. В основном, компания может расширять бизнес по географическому признаку или добавить новые продукты или услуги.

Когда компания диверсифицируется географически, это означает, что она расширяет свой бизнес за пределы своей текущей территории, чтобы сократить зависимость от одного рынка.

Когда компания диверсифицируется, добавляя новые продукты или услуги, она создает новые источники дохода и разнообразивает свой бизнес, чтобы уменьшить связанную с риском концентрацию в одной области.

Компании могут использовать диверсификацию, чтобы получить преимущества перед конкурентами, увеличить прибыль и снизить риски. Однако, диверсификация может быть дорогой стратегией, требующей больших инвестиций и новых компетенций.

• Преимущества диверсификации бизнеса:

• Уменьшение зависимости от одного рынка или продукта;
• Увеличение источников дохода;
• Уменьшение риска при неудачах бизнеса;
• Получение конкурентных преимуществ.

• Высокие затраты на инвестиции;
• Новые компетенции;
• Сложность в управлении более сложным бизнесом.

Примеры успешных диверсифицированных компаний

Среди успешных диверсифицированных компаний можно выделить такие, как General Electric, Johnson Gamble.

General Electric, основанная в 1892 году, является одной из крупнейших диверсифицированных компаний в мире. Компания занимается производством электроники, медицинских приборов, энергетических технологий и множества других продуктов. Благодаря своему разнообразию бизнеса, General Electric успешно преодолевает экономические спады и остается прибыльной компанией.

Johnson Johnson успешно устойчива к рыночным изменениям и продолжает расти каждый год.

Procter Gamble успешно прошла через экономические кризисы в прошлом и продолжает расти каждый год.

Преимущества и риски диверсификации

Преимущества диверсификации

Диверсификация портфеля компании позволяет снизить риски и обеспечивает более стабильный поток доходов, что повышает устойчивость бизнеса в долгосрочной перспективе. Кроме того, путем расширения своей деятельности компания может увеличить свою ценность на рынке и привлечь больше инвесторов и партнеров.

Диверсификация также может позволить компании получать доступ к новым рынкам и клиентам. Добавление новых товаров или услуг позволяет компании расширить свой ассортимент и привлечь новых потребителей, обеспечивая дополнительные источники дохода.

Риски диверсификации

Однако диверсификация может привести к рассеиванию ресурсов компании и снижению ее эффективности. В расширении бизнеса на новые отрасли может потребоваться дополнительные финансовые и технологические ресурсы, и в конечном итоге это может снизить ценность компании для инвесторов.

Кроме того, диверсификация может привести к потере фокуса и ухудшению управляемости компании, если она не имеет достаточного опыта или экспертизы в новых отраслях. Накопление рисков из-за диверсификации может оказать негативное влияние на финансовые результаты компании и привести к снижению ее конкурентоспособности на рынке.

Как создать и управлять диверсифицированной компанией

Диверсифицированная компания – это компания, которая работает в разных отраслях или предоставляет различные продукты и услуги. Одним из способов создания диверсифицированной компании является приобретение уже существующих компаний в отраслях, в которые вы планируете расширяться. При этом необходимо грамотно оценить каждую из компаний и оценить ее потенциал для дальнейшего роста.

Важно иметь эффективную систему управления, которая позволит оптимизировать работу всех отделов компании и также взаимодействие между ними. Необходимо разработать четкую стратегию развития каждого направления, а также понимать, как они взаимодействуют друг с другом.

Однако, управление диверсифицированной компанией крайне сложно, поэтому необходимо иметь команду высококвалифицированных специалистов, включающих в себя финансистов, маркетологов, менеджеров по персоналу и т.д. Как правило, в такой компании есть головной офис, ответственный за стратегические решения, и отделения или филиалы, занимающиеся конкретными отраслями.

Важно также уметь адаптироваться к изменяющимся условиям рынка и правильно выстраивать приоритеты. Диверсификация может помочь уменьшить риски и обеспечить более стабильный рост компании в целом, но при этом необходимо грамотно балансировать средства и вложения между каждым направлением.

Вопрос-ответ

Что такое диверсифицированная компания?

Это компания, которая занимается несколькими видами бизнеса, не связанными между собой напрямую. Таким образом, компания старается уменьшить риски и обеспечить стабильность своих доходов.

Какие преимущества имеет диверсификация в бизнесе?

Диверсификация обеспечивает уменьшение рисков, повышение стабильности доходов, расширение клиентской базы, повышение конкурентоспособности, возможность использовать синергию между разными видами бизнеса.

Возможно ли диверсифицироваться в рамках одной отрасли?

Да, это возможно. Например, компания может заниматься производством разных типов продукции, обслуживанием разных категорий клиентов или работать на разных рынках. Это также снижает риски и обеспечивает стабильность доходов.

Как выбрать направления для диверсификации?

Выбор направлений диверсификации должен основываться на анализе рынка, конкурентов, потребностей клиентов, технологий и других факторов. Необходимо также учитывать свои сильные стороны и ресурсы компании для успеха в каждом новом бизнесе.

Как оценить эффективность диверсификации?

Оценка эффективности диверсификации должна включать анализ финансовых показателей, таких как выручка, прибыль, рентабельность, активы и т.д. Также необходимо учитывать рыночную позицию компании и ее репутацию, а также уровень конкуренции на рынке.

Какие риски существуют при диверсификации?

Основным риском при диверсификации является неудачный выбор направлений, что может привести к потере капитала и репутации компании. Также могут возникнуть проблемы с управлением несколькими бизнесами одновременно и возможные конфликты между ними. Кроме того, различные бизнесы могут быть подвержены различным рискам, например, в зависимости от регулятивных ограничений или сезонных колебаний спроса.

Источник: fsnslnr.su

​Диверсификация бизнеса: плюсы и минусы

Есть вертикальная интеграция – она самая естественная и самая логически оправданная диверсификация бизнеса. Основная идея этой подхода – «хочу всю маржу себе»: и маржу производителя, и маржу дистрибутора, и маржу продавца конечному покупателю.

98 просмотров

Это мы видим в нефтянке: кто не заправляется сам, тот ежедневно видит заправки и Лукойла, и Газпромнефти, и Татнефти и др. Массу металлотрейдеров упокоило движение металлургических заводов в розницу. Кто из них сейчас не имеет своего торгового дома?

Вертикальную интеграцию мы видим и в розничных сетях. «Каждый день» в Ашане, «Красная цена» в Перекрестке и менее «кричащие» примеры собственных торговых марок в продуктовых и непродуктовых сетях, порой даже регионального масштаба. Если кто-то считает PRIVAT LABLE «ненастоящей» диверсификацией, то вот вам ссылочка на Мираторг: http://www.miratorg.ru/default.aspx.

А вот все диверсификации, отличные от вертикальной интеграции, — это чистая авантюра, интерес, «заморочки» конкретных владельцев. Самое распространенное поветрие всех торговцев – это владение недвижимостью. Кто-то, конечно, может и в этом углядеть «вертикальную» интеграцию.

А что вы скажете, если эта недвижимость жилая?! А у системного интегратора зауральский колхоз по выращиванию из голландского посадочного материала квадратных арбузов? А вдобавок ещё мукомольный комбинат. А медицинские центры у самых неожиданных владельцев? Причем, это не для любимой (жены или ещё не совсем), а как самостоятельный бизнес-проект.

Как такое случается? Где-то мимо пробегало «заманчивое предложение». Где-то причины коренятся в недореализованных детских фантазиях. Где-то сам черт не поймет откуда. Полезно – это для компании?

Для маржи вертикальная интеграция – очень полезно. Если ещё и с постоянными затратами удается совладать, то все отлично.

А вот про неожиданные броски «в сторону» — это , как получится. Если рядом с «фонтанирующим» владельцем есть хороший «администратор», то вполне может быть интересный бизнес-выхлоп, но чаще всего это похоже на самый дорогой способ получить бизнес-образование или развеять хандру.

Сколько денег требуется вложить в раскрутку нового направления? Все собственные деньги, если они конечно ещё есть у бизнеса, и кредитные деньги, которые удастся раздобыть у банков. Особенно, если рядом со стабильным «средним» бизнесом вдруг «мутят» мега-проект, например, с недвижимостью.

Очень часто игрища в квадратные метры приводят к финансовому обескровливанию «материнского» бизнеса с последующим банкротством или сменой владельца. В кризис обычно денег становится меньше, поэтому владельцы (а среди них большинство все-таки составляют трезвомыслящие люди) сокращают масштабы своих диверсификаций.

Но предприниматель, он потому и предприниматель, что ему трудно отказаться от «проплывающих мимо» возможностей. Поэтому опыты продолжаются. Хотя справедливости ради надо отметить, что в 2013-2015 года среди наших клиентов стартапы не появились в формате именно новых направлений.

Источник: vc.ru