Репутация гудвилл совокупность элементов бизнеса которые побуждают

Деловая репутация — нематериальное благо, которое представляют собой оценку деятельности лица (как физического, так и юридического) с точки зрения его деловых качеств [1] .Деловая репутация организации — это разница между покупной ценой организации и стоимости ее по бухгалтерскому балансу.

Гудвилл (англ. Goodwill) — экономический термин, используемый в бухучёте, торговых операциях для отражения рыночной стоимости компании без учёта стоимости активов и пассивов. Он относится к нематериальным активам. Отражает доверительное отношение к компании, к бренду, деловую репутацию. При оценке или продаже компании может создавать бо́льшую (сверхнормативную) прибыль, чем рыночная оценка всех активов за вычетом долговых обязательств.

Гудвилл — это такая совокупность факторов деловой репутации, репутации доброго имени фирмы (бренда), выгодности местоположения, узнаваемости торговой марки и прочих, не идентифицируемых отдельно от фирмы, которая позволяет сделать заключение о будущем превышении прибыльности данной фирмы по сравнению со средней прибыльностью аналогичных фирм.

Деловая репутация бизнеса (гудвилл)

Гудвилл (стоимость деловой репутации) равен покупной стоимости компании минус справедливая рыночная стоимость чистых активов (стоимость всех ее активов и обязательств по бухгалтерскому балансу).

Передача гудвилла означает передачу прав на фирму и её деловые связи при продаже торгового предприятия (например, передача инфраструктуры и информации о клиентах).

Понравилась статья? Добавь ее в закладку (CTRL+D) и не забудь поделиться с друзьями:

Источник: studopedia.ru

Оценка деловой репутации (goodwill)

Первоначально нужно определить, что такое хорошая деловая репутация компании: во-первых, это сильная команда менеджеров и разработанная маркетинговая стратегия, во-вторых, высокое качество продукции (услуг или работ), третье — высокие кредитные показатели, а также корпоративная культура и выгодное месторасположение, налаженные отношения с поставщиками.

Таким образом понятно, что стоимость организации, представленной единым имущественным комплексом, существенно отличается от стоимости активов и пассивов организации. Доказательством этому является большое количество слияний и поглощений в США, Европе, когда компании приобретались за гораздо большие или наоборот, меньшие суммы, чем стоимости их активов. Разница между этими двумя показателями и называется goodwill (гудвилл). Произошло данное понятие от английского слова «GoodWill», что в дословном переводе значит «добрая воля» — это готовность покупателя заплатить большую или меньшую сумму, чем стоимость всех чистых активов приобретаемой компании. Деловая репутация, Гудвилл, может быть, как положительным, так и отрицательным.

В большинстве случаев собственники бизнеса любят переоценивать влияние имеющихся у них нематериальных активов, из-за чего реализуемая стоимость бизнеса существенно увеличивается. Важно учитывать, что неосязаемый (нематериальный) капитал должен конвертироваться в доход — и показатель этого дохода должен существенно превышать среднерыночный. То есть, бренд является менее ценным, если он не выигрывает в конкурентной борьбе и не дает продавать товар дороже, чем аналогичный продукт конкурента. Таким образом, Гудвилл является отрицательным — и негативно влияет на итоговую стоимость компании, поскольку при таких же материальных активах реализовать продукцию будет сложнее, чем с положительным Гудвиллом.

Что такое гудвилл (деловая репутация) бизнеса?

Как осуществляется оценка Гудвилла?

Есть два способа определить стоимость гудвилла:

1. Метод избыточной прибыли предполагает представление оценки Гудвилла, как источника дополнительных поступлений прибыли. Согласно данной методике, происходит прямое противопоставление уровней прибыльности оцениваемого предприятия и конкурентов (или аналогичных по отрасли) с последующей капитализацией той части, которая не может объяснена «материальным» влиянием (активами);
2. Балансовый метод основывается на учете результатов конкретных торговых операций. Величина приобретаемого «гудвилла» (деловой репутации), представляется, как размер разницы между суммой, которую уплатили за предприятие, и совокупной стоимостью активов и пассивов этого предприятия, которая зафиксирована в последнем бухгалтерском отчете или балансе.

Рассматривая балансовый метод нельзя не отметить его громоздкость и неудобство. Сравнительный метод является более надежным, так как оценка гудвилла в бизнеса должна быть материально осязаемой — ведь именно она объясняет, почему продукция от компании «Adidas» будет стоить дороже, чем любой другой местный спортивный костюм. Кстати говоря, сравнительный метод является также эффективным и во многих других случаях.

В деловом мире Гудвилл рассматривается как стоимость деловой репутации организации. Она выделена статьей 150 Гражданского Кодекса Российской Федерации. Необходимость в оценке Гудвилла появляется тогда, когда организация получает высокую прибыль, а её доходы существенно превышают средний уровень по всей отрасли. Как экономическая величина стоимость Гудвилла оценивается и принимается на баланс, как правило, при смене владельца организации.

В каких случаях нужно оценивать Гудвилл?

1. Покупка или продажа бизнеса — это основная причина, по которой важно оценить Гудвилл. Ведь помимо материальных активов, компания заработала еще и определенную лояльность потребителей, смогла занять определенную нишу на рынке, дала знания и опыт своим сотрудникам. Расчет этого крайне важен, поскольку, как уже говорилось, продажа предприятия может происходить за гораздо более высокую цену при хорошем Гудвилле;
2. Слияние и поглощение компании — здесь причины те же, что и при покупке или продаже бизнеса. Важно учесть всю выгодность сделки — иначе одна из сторон потеряет интерес к её совершению;
3. Принятие управленческих решений — знание о точной стоимости своей компании помогает принимать более точные и верные управленческие решения.

Какие документы необходимы для проведения оценки Гудвилла?

1. Бухгалтерская отчетность за последние 3 года (или возможное количество предыдущих периодов), а также бухгалтерский баланс и отчет о прибылях, убытках;
2. Аудиторские заключения по бухгалтерской отчетности компании (если есть);
3. Перечень основных материальных средств компании на дату проведения оценки;
4. Информация обо всех имеющихся активах предприятия (недвижимость, акции сторонних организаций, вексели, запасы, патенты, лицензии и т. д.) с расшифровкой и пояснениями;
5. Расшифровка дебиторской задолженности компании;
6. Информация о наличии дочерних компаний и финансовая отчетность по ним.

Компания ООО «Проф-Оценка» понимает всю важность точного определения стоимости Гудвилла — ведь именно данная оценка является одной из самых ярких характеристик вашей торговой и предпринимательской деятельности. Оценить лояльность потребителей, их доверие к торговому знаку и бренду в целом, и учесть эти факторы при оценке стоимости предприятия — цель оценки Гудвилла.

Оценка деловой репутации предприятия- это оценка совокупности тех средств, которые дают потребителю мотивацию приобретать тот или иной товар, что в конечном итоге приносит предприятию сверхприбыль. Любое предприятие обладает репутацией, однако стоимость её, т.е. гудвилл (от англ. Goodwill — «хорошая репутация»), может оцениваться по-разному.

Несомненно, гудвилл относится к нематериальным ценностям предприятия, что закреплено статьей 150 Гражданского кодекса Рф. В то же время это единственный вид НМА (нематериальных активов), который не может рассматриваться отдельно от предприятия.

Стоимость гудвилла — это сумма, которую готов заплатить покупатель сверх реальной стоимости активов предприятия. В основном, существует два способа оценки гудвилла:

1) оценка избыточных прибылей, т.е. оценка гудвилла, как некой торговой марки или бренда, который дает возможность предприятию получать большие прибыли, нежели оно могло бы получить при торговле небрендовым товаром;

2) балансовый метод, т.е. гудвилл предстает как разница между стоимостью всего предприятия и рыночной стоимостью его активов.

Значение гудвилла может быть как положительным, так и отрицательным. Гудвилл будет отрицательным при том условии, что рыночная стоимость предприятия окажется ниже балансовой стоимости чистых активов. Положительная деловая репутация (гудвилл) складывается благодаря тому, что стоимость предприятия превышает стоимость его активов и пассивов.

Это значит, что предприятие обладает неким качеством, которое не определяется стоимостью его активов и пассивов. Именно это качество есть совокупность активов, мотивирующая клиентов использовать товары и услуги конкретного предприятия. Фактически деловая репутация не имеет срока давности. В российской экономической практике принято считать, что прибыль от репутации можно получать в течение 20 лет.

Однако это величина условная, рассчитать точный срок положительного эффекта от действия репутации практически невозможно. Во многом это зависит и от того, что именно является гудвиллом в данном конкретном предприятии. Гудвиллом могут быть хорошо обученный сотрудники, исключительный руководитель, система управления предприятия в целом, качество обслуживания клиентов, обладание эксклюзивной торговой маркой, лицензии, патенты, базы данных клиентов, долгосрочные контракты.

VII Международная студенческая научная конференция Студенческий научный форум — 2015

Единого определения понятия деловой репутации в наше время не дано. Наиболее полное определение предлагает И.А. Бланк: «гудвилл (от англ. «good will» — добрая воля) — один из видов нематериальных активов, стоимость которого определяется как разница между рыночной (продажной) стоимостью предприятия как целостного имущественного комплекса и его балансовой стоимостью (суммой чистых активов)» [7].

Еще одно определение дано Г. Десмондом и Р. Келли в книге «Руководство по оценке бизнеса». Гудвилл объясняется «как совокупность тех элементов бизнеса или персональных качеств, которые стимулируют клиентов продолжать пользоваться услугами данного предприятия или данного лица и которые приносят компании прибыль сверх той, которая требует для получения разумного дохода на все остальные активы предприятия, включая все нематериальные активы, что могут быть выделены и отдельно оценены» [8].

Российское законодательство довольно четко отражает современный взгляд на понятие «деловая репутация». С позиции бухгалтерского учета деловая репутация — это разница между покупной ценой организации (как приобретенного имущественного комплекса в целом) и балансовой стоимостью ее активов (п.27 Положения по бухгалтерскому учету «Учет нематериальных активов» (далее — ПБУ 14/2007)) [6].

Деловая репутация имеет ряд особенностей, отличающих ее от других нематериальных активов:

• невозможность функционировать раздельно от предприятия и быть самостоятельным объектом сделки, потому что деловая репутация не принадлежит организации на правах собственности;
• отсутствие материально — вещественной формы;
• условность стоимости гудвилла, так как она не включает фактических затрат на приобретение, создание, правовую охрану;
• возможность списать, погасить стоимость деловой репутации в учёте без риска лишить предприятие этой репутации [9].

Деловая репутация существует лишь при наличии избыточной прибыли, но при этом с позиции бухгалтерского учета возможна и отрицательная деловая репутация. Положительная деловая репутация означает, что стоимость предприятия превышает его балансовую стоимость. Отрицательная деловая репутация свидетельствует об обратном.

Необходимость оценки гудвилла появляется в различных ситуациях. Обычно цену деловой репутации высчитают перед продажей бизнеса – с целью аргументировать возможному покупателю цену компании. И, разумеется, своевременная оценка гудвилла может оказывать существенное влияние на различных судебных процессах.

Оценки гудвилла базируются в основном на двух методиках: оценке сверхдохода за счет высокой репутации и оценке разницы между стоимостью бизнеса в целом и стоимостью его материальных активов [10]. В первом случае, предварительно высчитывается среднерыночная цена аналогичных товаров или услуг.

Разность между ценой анализируемой организации и средним показателем передает «премию за имя». Учитывая объем продаж, вычисляется дополнительный доход, обретенный организацией с высокой репутацией. На основе такого показателя находится необходимая величина цены гудвилла. Второй случай — экспертная оценка цены бизнеса и цены имущества, которое возможно каким либо способом установить и засвидетельствовать. Ценой деловой репутации будет называться разность между этими двумя числами.

Единственный вариант оценки гудвилла, который разрешен российским законодательством – бухгалтерский. Он может быть выполнен лишь тогда, когда предприятие продали. В этом случае цена репутации формулируется как фактическая цена приобретения предприятия за вычетом бухгалтерской ценности его активов. Эта сумма может быть изъята через амортизационные отчисления.

В соответствии с ГК РФ в состав предприятия как имущественного комплекса входят все виды имущества, предназначенные для его деятельности, включая земельные участки, здания, сооружения, оборудование, инвентарь, сырье, продукцию, права требования, долги, а также исключительные права в виде фирменного наименования, товарных знаков обслуживания и др. [1].

Предприятие в целом может быть объектом купли-продажи. По договору продажи предприятия продавец обязуется передать в собственность покупателя предприятие в целом как имущественный комплекс за исключением прав и обязанностей, которые продавец не вправе передавать другим лицам, например разрешение (лицензии) на занятие соответствующей деятельностью [2].

Состав и стоимость передаваемого предприятия определяются в договоре продажи на основе полной инвентаризации продаваемого предприятия [3]. Она проводится и оформляется первичной документацией в соответствии с Методическими указаниями по инвентаризации имущества и финансовых обязательств, утвержденными приказом Минфина РФ от 13.06.95 г. №49 [5]. Право собственности на предприятие переходит к покупателю с момента государственной регистрации этого права; если иное не предусмотрено договором продажи предприятия, право собственности на предприятие переходит к покупателю и подлежит государственной регистрации непосредственно после передачи предприятия покупателю; в случаях, когда договором предусмотрено сохранение за продавцом права собственности на предприятие, переданное покупателю, до оплаты предприятия или до наступления иных обстоятельств, покупатель вправе до перехода к нему права собственности распоряжаться имуществом и правами, входящими в состав переданного предприятия, в той мере, в какой это необходимо для целей, для которых предприятие было приобретено [4].

В бухгалтерском учете покупателя отражение операции по приобретению предприятия допускает:

— отражение перечисления денежных средств или передачи иного имущества в оплату приобретаемого предприятия;

— оприходование приобретаемого в собственность имущества предприятия и права требования (обязательств), к нему относящихся, согласно передаточному акту;

— уплату налогов по сделке [11].

Сумма, отданная продавцу за предприятие, может быть меньше или больше суммы всех активов и обязательств приобретаемого предприятия на дату его покупки. Положительная деловая репутация рассматривается как надбавка к цене, которую платит покупатель за возможность получения в будущем дохода от покупки бизнеса. Отрицательная деловая репутация – фактически, скидка с цены. Она возникает, когда у приобретенного предприятия отсутствует сложившийся рынок сбыта, устойчивые деловые связи, недостаточный опыт управления или уровень подготовки – у персонала.

Расчет стоимости деловой репутации оформляют бухгалтерской справкой, унифицированной формы для этой операции не существует.

Для отражения стоимости гудвила нужно использовать счет 76 «Расчеты с прочими дебиторами и кредиторами» [10]. Проводки будут такими:

• оплачена покупная цена предприятия, превышающая балансовую стоимость активов: Дт 76 Кт 51 (по согласованной покупной цене (в т.ч. аукционной), в т.ч. НДС);
• оприходованы активы приобретенного предприятия: Дт 01, 08, 10, 41, 43, 58 Кт 76 (по передаточному акту по балансовой стоимости продавца);
• выделен НДС, уплаченный при приобретении предприятия: Дт 19 Кт 76 (по счету-фактуре продавца (у продавца рассчитывается по расчетной ставке с суммы балансовой стоимости активов, умноженной на поправочный коэффициент, рассчитанный как отношение продажной стоимости за минусом балансовой дебиторской задолженности и балансовой стоимости активов за минусом балансовой дебиторской задолженности));
• принят к возмещению из бюджета НДС, уплачиваемый при приобретении предприятия: Дт 68 Кт 19 (по счету-фактуре продавца после учета приобретенных активов);
• учтена положительная деловая репутация: Дт 04 Кт 76 (на разницу между покупной ценой предприятия и балансовой стоимостью его активов);
• ежемесячная амортизация положительной деловой репутации: Дт 20, 26, 44 Кт 04 (равными частями в течение 20 лет).

Учет отрицательной деловой репутации [10]:

• оплачена покупная цена предприятия, которая сложилась меньше балансовой стоимости активов предприятия: Дт 76 Кт 51 (по согласованной покупной цене (в т.ч. аукционной), в т.ч. НДС);
• оприходованы активы приобретенного предприятия: Дт 01, 08, 10, 41, 43, 58 Кт 76 (по передаточному акту по балансовой стоимости продавца);
• выделен НДС, уплаченный при приобретении предприятия: Дт 19 Кт 76 (по счету-фактуре продавца (у продавца рассчитывается по расчетной ставке с суммы балансовой стоимости активов, умноженной на поправочный коэффициент, рассчитанный как отношение продажной стоимости и балансовой стоимости активов));
• принят к возмещению из бюджета НДС, уплачиваемый при приобретении предприятия: Дт 68 Кт 19 (по счету-фактуре продавца после учета приобретенных активов);
• учтена отрицательная деловая репутация: Дт 76 Кт 98/1 (на разницу между балансовой стоимостью активов предприятия и покупной ценой предприятия);
• ежемесячное списание отрицательной деловой репутации на доходы организации: Дт 98/1 Кт 91 (равными частями в течение 20 лет).

1. Гражданский кодекс РФ «Предприятие» П.2 Глава 6, Статья 132 [Электронный ресурс] / Правовая навигационная система «Кодексы и Законы РФ». — Режим доступа: http://www.zakonrf.info
2. Гражданский кодекс РФ «Договор продажи предприятия» П.1 Глава 30, Статья 559 [Электронный ресурс] / Правовая навигационная система «Кодексы и Законы РФ». — Режим доступа: http://www.zakonrf.info
3. Гражданский кодекс РФ «Удостоверение состава продаваемого предприятия» П.1 Глава 30, Статья 561 [Электронный ресурс] / Правовая навигационная система «Кодексы и Законы РФ». — Режим доступа: http://www.zakonrf.info
4. Гражданский кодекс РФ «Переход права собственности на предприятие» Глава 30, Статья 564 [Электронный ресурс] / Правовая навигационная система «Кодексы и Законы РФ». — Режим доступа: http://www.zakonrf.info
5. Приказ Министерства финансов РФ от 13 июня 1995 г. №49 «Об утверждении методических указаний по инвентаризации имущества и финансовых обязательств» (ред. от 08.11.2010 г.) [Электронный ресурс] / Информационно-правовая система «КонсультантПлюс». – Режим доступа: http://www.consultant.ru/.
6. Положение по бухгалтерскому учету «Учет нематериальных активов (ПБУ 14/2007). Приказ Минфина РФ от 27 декабря 2007 г. №153н «Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Учет нематериальных активов» (ПБУ 14/2007)» (с изм. и доп.) [Электронный ресурс] / Информационно-правовой портал «ГАРАНТ». — Режим доступа: http://base.garant.ru/12158476/.
7. Бланк И.А. Финансовый менеджмент. Учебный курс [Текст] / Бланк И.А. – Киев: «Ника-центр», 2010.- с. 54.
8. Гленн Д., Келли Р. Руководство по оценке бизнеса [Текст] / Петрова А. – Москва: «РОО»,2009.- с. 37.
9. Слезингер Ю.В. Бух. учет в вопросах и ответах [Текст] / Слезингер Ю.В. – Санкт – Петербург: «Проспект», 2010. – с. 86.
10. Фомичева Л.П. Учет нематериальных активов. Юридические аспекты, особенности бухгалтерского учета и налогообложения [Текст] / Фомичева Л.П. – Москва: «Система ГАРАНТ», 2010. – с. 51-107.
11. Цыденова Э.Ч. Деловая репутация: надлежащее исполнение обязательств [Текст] / Цыденова Э.Ч. // Аудиторские ведомости. – 2012. — № 6.

Источник: scienceforum.ru