Финансовое оздоровление – это совокупность мероприятий, проводимых для того, чтобы вывести предприятие из состояния банкротства.
Потеря объектом хозяйствования устойчивости повышает риск убыточности. В какой-то момент оно перестает платить по своим обязательствам, поэтому кредиторы могут потребовать выплат, либо обратиться к третьему лицу для разрешения конфликтной ситуации.
Финансовое оздоровление проводится после назначения арбитражным судом административного управляющего. В его задачи входит реорганизация процессов. Решение принимается совместно с собранием кредиторов.
Инициаторами начала процедуры могут выступать:
- Учредители.
- Орган, уполномоченный собственником имущества должника.
- Третьи лица.
Сдай на права пока
учишься в ВУЗе
Вся теория в удобном приложении. Выбери инструктора и начни заниматься!
Ходатайство о финансовом оздоровлении включает в себя финансовый план, график по погашению задолженности, протокол собрания учредителей. Санация длится не более 2 лет. Сам должник теряет право принимать какие-либо решения. Например, он не может провести реорганизацию без согласия совета кредиторов. Необходимо договариваться и с административным управляющим, который назначается арбитражным судом для проведения процедуры финансового оздоровления.
Финансовое Оздоровление Компании #Бизнесинсайт
В задачи административного управляющего входит составление реестра требований кредиторов, предоставление собранию информации о ходе выполнения плана и выплат. Он контролирует своевременность и полноту оплат. Деятельность административного управляющего может включать в себя мероприятия экономического, организационно-управленческого, финансовой и информационной природы. Если есть возможность, то финансовое оздоровление заканчивается раньше установленного срока. В результате арбитражный суд принимает решение о прекращении производства по делу о банкротстве, определяет возможность восстановить платежеспособность или выносит решение о признании должника банкротом.
«Реструктуризация и финансовое оздоровление предприятия»
Готовые курсовые работы и рефераты
Решение учебных вопросов в 2 клика
Помощь в написании учебной работы
Реструктуризация
Реструктуризация представляет собой целенаправленное изменение структуры предприятия. Она затрагивает все элементы, которые формируют бизнес, связи и влияние внешних и внутренних факторов. Процесс реструктуризации определяет следующие изменения:
- Изменение финансово-экономической политики.
- Операционную деятельность.
- Систему маркетинга.
- Сбыт.
- Управление персоналом.
Реструктуризация зависит от целей и стратегии предприятия. Она может быть комплексной или частичной. Оперативная реструктуризация ведет к существенному изменению. Она применяется при финансовом оздоровлении для того, чтобы повысить платежеспособность компании. Стратегическая реструктуризация направлена на повышение репутации и имиджа компании.
Плюсы и минусы процедуры реструктуризации долгов при банкротстве физлиц
Комплексная реструктуризация затрагивает все аспекты работы компании и проводится в несколько этапов. Частичная вносит изменения в отдельные элементы.
С помощью реструктуризации решаются вопросы по защите имущественных интересов, обеспечение безопасности бизнеса, построение эффективной структуры компании, оптимизация бизнес-процессов, повышается эффективность использования ресурсов, снижается вероятность банкротства, оптимизируется движение финансовых средств, увеличивается прибыльность, бизнес освобождается от неликвидных активов.
Изменение структуры бизнеса происходит под влиянием рынка, изменения потребительских ожиданий, изменения конкурентных сил, снижения или роста инвестиционной привлекательности, изменения уровня качества продукции.
Виды реструктуризации
Виды реструктуризации зависят от имеющихся внутренних возможностей и целей владельца имущества. С помощью изменения структуры можно изменить масштаб деятельности или даже сферу деятельности предприятия, изменить внутреннюю структуру, а также внести изменения в структуру собственности.
Влияние на масштаб происходит через слияние, поглощение или присоединения. То есть происходит консолидация имущества. Сюда относят приобретение другой компании или использование лизинговых услуг. Возможна противоположная работа по уменьшению масштаба предприятия. Тогда оно делится на отдельные мелкие фирмы, что ведет к сокращению капитала, передаче имущества в аренду и так далее.
Организационная реструктуризация проводится при финансовом оздоровлении. Она позволяет наладить внутренние процессы для того, чтобы улучшить положение предприятия и наладить его финансовую стабильность.
Изменение структуры собственности необходимо для того, чтобы провести интеграцию. В этом случае структура может изменяться через состав собственников, изменение состава активов и пассивов, реструктурирования задолженностей. Возможна так же интеграция предприятий — горизонтальная объединяет предприятия, производящие одинаковые типы товаров, а вертикальная связывает предприятия, являющиеся звеньями общей производственной цепи 9корпоративный толлинг и франчайзинг).
Этапы реструктуризации включают в себя:
- Постановку цели.
- Диагностику текущего состояния компании.
- Оценку возможностей и рисков проведения реструктуризации.
- Разработку стратегии и плана мероприятий.
- Установление сроков реализации и ответственных лиц.
Диагностика предприятия включает в себя исследование всех параметров от стратегического маркетинга до изучения сервиса потребителей. Создается прогноз реструктуризации, вырабатывается механизм и проводится анализ эффективности проводимых мероприятий. Разработка концепции реструктуризации включает в себя выбор миссии, культуры, структуры, бизнес-процессов. Проект реструктуризации включает в себя бизнес-план, планы действия по направлениям, описание новых функций и процессов, стратегию. Реализация программы основывается на детализации плана, информировании персонала, обучении сотрудников, реформировании структуры, внедрении новых функций, контроле сроков.
Источник: spravochnick.ru
Реструктуризация и финансовое оздоровление
Финансовое оздоровление — это один из инструментов, применяемых к банкротящейся компании в попытке спасти ее от краха, восстановить платежеспособность и покрыть все имеющиеся долги перед третьими лицами и государством по специально утвержденному графику. Эта процедура регулируется Федеральным законом «О несостоятельности (банкротстве)» и вводится в действие по решению арбитражного суда, согласно решению всех кредиторов. В период действия финансового оздоровления нельзя наложить арест на имущество должника иначе как в процессе банкротства, на время приостанавливаются все взыскания, а также отменяются штрафы и пени за неуплаты долгов. Финансовое оздоровление проводят по специальному плану, в который входят следующие этапы:
- изучение предприятия и подготовка общей оценки ее деятельности;
- анализ финансового положения компании;
- действия по поддержанию платежеспособности и воссозданию прибыльной хозяйственной деятельности;
- изучение и анализ рынка сбыта и конкурирующих компаний;
- развитие и совершенствование маркетинговой сферы;
- создание эффективного производственного и финансового плана;
Таким образом, можно видеть, что реструктуризация предприятия и финансовое оздоровление преследуют схожие цели, но реструктуризация по сути своей более узкое понятие, она лишь один из способов финансового оздоровления.
Банк России: функции и структура
Центральный банк – банк, имеющий монопольное право осуществлять эмиссию банкнот и официально проводить денежно-кредитную политику, а так же регулировать деятельность всех институтов кредитной системы. Такие банки называют эмиссионными банками страны.
Целями деятельности Банка России являются:
— защита и обеспечение устойчивости рубля, повышение его покупательской способности и стабильности курса по отношению к валютам других стран;
— развитие и укрепление банковской системы РФ;
— обеспечение эффективного и бесперебойного функционирования платежной системы.
Получение прибыли не является целью деятельности Банка России.
Центральный Банк РФ занимает особое положение среди всех юридических лиц, представляя собой орган государственного управления, Банк России выступает и как коммерческий банк, хотя получение прибыли не служит целью деятельности Центрального банка РФ.
В соответствии с Конституцией РФ и ФЗ «О Центральном банке РФ (Банке России)», Банк России осуществляет следующие функции:
1) во взаимодействии с Правительством Российской Федерации разрабатывает и проводит единую государственную денежно-кредитную политику;
2) монопольно осуществляет эмиссию наличных денег и организует наличное денежное обращение;
3) является кредитором последней инстанции для кредитных организаций, организует систему их рефинансирования;
4) устанавливает правила осуществления расчетов в Российской Федерации;
5) устанавливает правила проведения банковских операций;
6) осуществляет обслуживание счетов бюджетов всех уровней бюджетной системы Российской Федерации, если иное не установлено федеральными законами, посредством проведения расчетов по поручению уполномоченных органов исполнительной власти и государственных внебюджетных фондов, на которые возлагаются организация исполнения и исполнение бюджетов;
7) осуществляет эффективное управление золотовалютными резервами Банка России;
8) принимает решение о государственной регистрации кредитных организаций, выдает кредитным организациям лицензии на осуществление банковских операций, приостанавливает их действие и отзывает их;
9) осуществляет надзор за деятельностью кредитных организаций и банковских групп (далее — банковский надзор);
10) регистрирует эмиссию ценных бумаг кредитными организациями в соответствии с федеральными законами (О функциях ЦБР на рынке государственных ценных бумаг см. Положение ЦБР от 25 марта 2003 г. N 219-П);
11) осуществляет самостоятельно или по поручению Правительства Российской Федерации все виды банковских операций и иных сделок, необходимых для выполнения функций Банка России;
12) организует и осуществляет валютное регулирование и валютный контроль в соответствии с законодательством Российской Федерации;
13) определяет порядок осуществления расчетов с международными организациями, иностранными государствами, а также с юридическими и физическими лицами;
14) устанавливает правила бухгалтерского учета и отчетности для банковской системы Российской Федерации;
15) устанавливает и публикует официальные курсы иностранных валют по отношению к рублю;
16) принимает участие в разработке прогноза платежного баланса Российской Федерации и организует составление платежного баланса Российской Федерации;
17) устанавливает порядок и условия осуществления валютными биржами деятельности по организации проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты, осуществляет выдачу, приостановление и отзыв разрешений валютным биржам на организацию проведения операций по покупке и продаже иностранной валюты;
18) проводит анализ и прогнозирование состояния экономики Российской Федерации в целом и по регионам, прежде всего денежно-кредитных, валютно-финансовых и ценовых отношений, публикует соответствующие материалы и статистические данные;
19) осуществляет иные функции в соответствии с федеральными законами.
Высший орган Банка России – Совет директоров, который является коллегиальным органом, определяющим основные направления деятельности Банка России и управляющий ею.
В Совет директоров входят: Председатель Банка России и 12 членов Совета. Члены Совета директоров работают на постоянной основе и назначаются Государственной Думой по представлению Председателя Банка (который является одновременно Председателем Совета директоров), согласованному с Президентом РФ сроком на 4 года. Совет директоров заседает не реже 1 раза в месяц.
Совет директоров во взаимодействии с правительством разрабатывает единую государственную денежно-кредитную политику и обеспечивает ее выполнение. Совет директоров утверждает структуру Банка России, положения о структурных подразделениях и учреждениях Банка России, а также уставы организаций Банка России.
Председатель банка назначается Государственной Думой по представлению Президента РФ сроком на 4 года. При этом одно и тоже лицо не может занимать должность Председателя Банка России более 3 сроков подряд.
Центральный банк РФ представляет собой единую централизованную систему с вертикальной структурой управления. В систему Банка России входят: центральный аппарат, территориальные учреждения, расчетно-кассовые центры (РКЦ), вычислительные центры, учебные заведения, а также другие предприятия и организации и учреждения, в том числе подразделения безопасности и Российское объединение инкассации.
В структуре центрального аппарата Банка России функционируют следующие основные департаменты: сводный экономический; платежных систем и расчетов; бухгалтерского учета и отчетности; организации и исполнения госбюджета и внебюджетных фондов; платежного баланса; валютных операций; внутреннего аудита и ревизий; эмиссионно-кассовых операций; валютного регулирования и надзора; лицензионной деятельности и финансового оздоровления кредитных организаций; операций на открытом рынке; международно-экономических отношений.
Источник: studfile.net
Что такое финансовое оздоровление бизнеса
Не все процедуры банкротства завершаются ликвидацией бизнеса. Когда имеется шанс сохранить компанию, проводится финансовое оздоровление. Если этот сложный процесс пройдет успешно, то кредиторы получат выплаты, а бизнес удастся спасти.
Бизнес
Как это работает
Финансовое оздоровление — это процедура , которую запускают с целью восстановить платежеспособность компании и дать ей возможность самостоятельно рассчитаться с кредиторами. Этот способ используют редко и помогает он не всегда. Если открыть отчеты Федресурса, то можно увидеть, в первой половине 2022 года такая процедура проводилась восемь раз, а за весь 2021 год — 24 раза.
Главная цель финансового оздоровления — сохранение бизнеса. При позитивном исходе конкурсное производство вводиться не будет, а значит — имущество фирмы не распродадут. В результате все остаются в выигрыше. Компания продолжает работать, а кредиторы получают деньги. Однако финансовое оздоровление еще не означает, что все проблемы решатся и платежеспособность гарантированно восстановится — это зависит от стратегии управления.
https://unsplash.com/photos/U2BI3GMnSSE
Какие условия надо учесть
- Подано заявление о банкротстве. Оздоровление проводится, если юридическое лицо, кредиторы или уполномоченные органы подали заявление в суд о признании финансовой несостоятельности.
- Остались возможности для полного погашения долга. Нужны веские доказательства того, что у компании есть шансы самостоятельно рассчитаться с кредиторами. Для этих целей подойдут имущество владельца, банковская гарантия, поручительство, прозрачный финансовый план.
- Кредиторы согласны на оздоровление.
Порядок проведения процедуры
Суд должен подтвердить обоснованность заявления компании о банкротстве. Затем назначается временный управляющий, который созывает собрание кредиторов. В течение семи месяцев организация остается под наблюдением.
Ходатайство о введении финансового оздоровления передают временному управляющему и в суд. Обычно его составляет владелец бизнеса вместе с юристом. Подать ходатайство можно, пока идет наблюдение, но не позднее, чем за 15 дней до первого собрания кредиторов.
К ходатайству прилагается финансовый план, по которому бизнес будет рассчитываться по долгам. Кредиторы оценивают жизнеспособность плана и принимают решение, что делать дальше — вводить финансовое оздоровление или пора переходить к процедуре банкротства.
Срок финансового оздоровления продолжается в течение двух лет.
Пока идет финансовое оздоровление, все меры взысканий в отношении бизнеса прекращаются. Это означает, что компания только расплачивается с кредиторами по утвержденному графику. Выплаты дивидендов, начисления пени и штрафов приостанавливаются.
Разработка плана
Если у компании нет банковской гарантии или иного подтверждения того, что долг будет погашен, она может показать финансовый план.
Основная задача плана финансового оздоровления — убедить кредиторов, что должник найдет деньги. Потому важно предоставить как можно больше сведений.
Типового плана восстановления платежеспособности, который подойдет любому бизнесу, не существует. Его разрабатывают индивидуально в зависимости от финансово-экономической ситуации.
Чтобы не терять время на сбор информации для оценки результатов работы отдела продаж и маркетинговых кампаний, подключите Сквозную аналитику Calltouch. Сервис автоматически фиксирует сведения о заявках и завершенных сделках, а также преобразует данные об эффективности рекламных площадок в наглядные отчеты. С их помощью вы построите полноценную воронку продаж и поймете, какие результаты принесла недавняя рекламная кампания.
Сквозная аналитика Calltouch
- Анализируйте воронку продаж от показов до денег в кассе
- Автоматический сбор данных, удобные отчеты и бесплатные интеграции
Методы оздоровления
Оздоровление компании возможно по двум сценариям.
Сохранение статуса
Этот сценарий возможен, если организация найдет деньги, чтобы рассчитаться с кредиторами. К способам финансового оздоровления, которые используют в этом случае, относятся выпуск ценных бумаг, оформление целевого займа, продажа долговых обязательств.
Одновременно с этим компания-должник сокращает расходы: переезжает в офис поменьше, увольняет часть работников, отказывается от рекламы. Сэкономленные деньги направляются кредиторам.
Реорганизация юрлица
Формально компания-должник перестает существовать. Все ее права и обязанности переходят к новому юридическому лицу — оно может вести деятельность предшествующей организации или заняться чем-то другим.
Часто реорганизацию путают с ликвидацией, но в первом случае обязательства перед кредиторами сохраняются, а во втором — компания просто прекращает деятельность. Всего существует четыре способа реорганизации. Разберем их на примере ООО «Максима», в отношении которого введено финансовое оздоровление:
- Присоединение . Компания «Максима» входит в холдинг «Панорама» и передает ему активы, права и обязательства. ООО «Максима» больше не существует, а «Панорама» продолжает работать и теперь погашает долги «Максимы».
- Разделение . ООО «Максима» делят на две компании — «Альфу» и «Омегу». Формально ООО «Максима» больше не существует. По долгам компании перед кредиторами теперь отвечают «Альфа» и «Омега».
- Слияние . ООО «Максима» объединяется с компанией «Авангард» и прекращает свою деятельность. Теперь компаний «Максима» и «Авангард» не существует. Зато есть новое юридическое лицо — «Призма», которое отвечает перед кредиторами обоих обществ.
- Преобразование . ООО «Максима» меняет организационно-правовую форму и становится АО. Теперь за счет выпуска акций АО «Максима» может получить дополнительное финансирование. Если все получится, компания успешно рассчитается по долгам перед кредиторами.
Результаты и последствия
Если финансовое оздоровление прошло успешно и бизнесу удалось вернуть платежеспособность, то банкротство прекращается. Это лучший исход для всех сторон, включая кредиторов, которые получат свои деньги.
Если введение финансового оздоровления не принесло эффекта, то наступают последствия . Суд передает компанию во внешнее управление или запускает конкурсное производство. В первом случае бизнес еще попытаются спасти, но другими, более кардинальными, методами. Во втором — компанию ликвидируют.
Оптимизируйте маркетинг и увеличивайте продажи вместе с Calltouch
Коротко о главном
- Финансовое оздоровление — одна из стадий банкротства, которая направлена на восстановление платежеспособности юридического лица.
- Чтобы суд назначил оздоровление, должник должен убедить кредиторов в потенциальной платежеспособности — в этом помогут банковские гарантии или прозрачный финансовый план.
- Для оздоровления используют разные методы: одни позволяют компании сохранить статус, другие направлены на реорганизацию.
- Если компания гасит долг, то процедура банкротства прекращается. В противном случае вводится внешнее управление.
Источник: www.calltouch.ru
