Виды интегрированных бизнес структур

Понятие интегрированных бизнес-структур пока еще не определилось. В одних случаях их называют «интегрированной корпоративной структурой (ИКС)», в других случаях «интегрированными бизнес-группами (ИБГ)». Суть от этого не меняется. В любом случае это характеристика интеграции — объединения юридических лиц для совместной деятельности на основе договорных отношений и (или) консолидации активов.

В первом случае констатируется, что в качестве основных организационно-хозяйственных форм ИКС в мировой практике существуют: крупные компании, имеющие дивизиональную структуру; холдинговые компании; финансово-промышленные группы, консорциумы; контрактные группы; транснациональные корпорации.

Во втором случае дается обобщенная попытка классификации интегрированных бизнес-групп.

В ИБГ, регулируемых на основе имущественных связей, выделяется классический холдинг, когда контрольный пакет акций и (или) имущество сосредоточены в головной (материнской) компании («Газпром», РАО АВПК «Сухой» и др.).

Типы организационных структур

Вторым в ИБГ по схеме является распределительный холдинг — это структура, в которой роль материнской выполняют несколько компаний, объединенных принадлежностью либо аффилированностью одному лицу или группе лиц («Альфа-Групп», «Интеррос», «Нива Черноземья» и др.).

Третьим видом ИБГ являются создаваемые на базе взаимоучастия организаций, которые распределяют контрольные пакеты акций между собой (например, ОАО «КамАЗ» в 1999 г. владел 100% акций ЗАО «ИН-КАН», а ЗАО «ИН-КАН» владеет 31,8% и ЗАО «КАМ-ИН» — 16% акции ОАО «КамАЗ»).

В ИБГ, регулируемых на основе концентрации контроля над ресурсами и услугами, выделяются бизнес-группы, формирующиеся вокруг компаний, осуществляющих сбыт и (или) снабжение по разным схемам: по бартеру, вексельной, давальческой и т.д., позволяющим обеспечивать устойчивость связей и доступ к ресурсам и (или) услугам.

Например, ассоциация «Волгопромгаз», осуществляя расчеты за газ и электроэнергию, контролирует цепочки поставок для химических и металлургических предприятий Самарской области. ИБГ, основанные на оказании кредитных, страховых и лизинговых услуг, создаются, как правило, вокруг банков. Например, в сферу влияния «Инкомбанка» входили ФПГ «Морская техника», ОКБ им. Сухого, Магнитогорский металлургический комбинат, Северная верфь, Балтийский завод.

ИБГ, создаваемые на базе доступа к информационным ресурсам и новейшим технологиям, выходят на острие инновационного пути развития. Здесь налицо кооперация в сфере НИОКР и задейству-ются механизмы франчайзинга.

ИБГ, координируемые путем распределения льготных (государственных) заказов, могут эффективно реструктурировать даже высокотехнологичное производство (например, в авиастроении, космической отрасли).

И наконец, примером ИБГ, регулируемых на основе централизации властных полномочий, можно назвать АО «Роснефть», контролирующее госпакеты акций нескольких десятков компаний, далее «МИНКОН» (металлургическая инвестиционная компания), «Славянская бумага», «Интеррос». Объединения этого типа образуют биржи, торговые, лизинговые и другие компании.

1.19 Типы организационных структур

В Российской Федерации с 1996 г. действует Международная академия корпоративного управления (МАКУ — президентд.э.н., проф. Ю.Б. Винслав), которая в целом обеспечивает разработку и использование на практике научных принципов управления интегрированными корпоративными структурами.

Однако следует обратить внимание на то, что сейчас формируется новый мировой транснациональный уровень хозяйства. Уже созданы и действуют десятки тысяч транснациональных корпораций, множество международных организаций

Так, к ключевым хозяйствующим субъектам в мировой экономике относятся:

· транснациональные компании (корпорации) в обычном понимании;

· долгосрочные стратегические альянсы транснациональных корпораций (по контрактам, с участием в компании, технологические, рыночные и т.д.);

· транснациональные банки (крупные международные кредитно-финансовые объединения, имеющие за границей сеть филиалов);

· транснациональные институциональные инвесторы (страховые компании, негосударственные пенсионные фонды, инвестиционные фонды и т.д.);

· транснациональные финансово-промышленные группы;

· мировые финансовые центры (основные операторы которых находятся в Лондоне, Токио, Нью-Йорке, Париже, Цюрихе, Франкфурте-на-Майне, Сингапуре, Сянгане);

· крупнейшие биржи (фондовые, товарные и валютные).

Расширился перечень субъектов мирового хозяйства, к которым относятся:

· национальные государства; различные территории (Гонконг и др.);

· субсуверенные образования (региональные и местные органы власти, выходящие на мировой рынок);

· саморегулируемые организации профессиональных участников финансовых рынков и рынков ценных бумаг (некоммерческие организации, обеспечивающие условия профессиональной деятельности, защиту интересов клиентов, соблюдение стандартов профессиональной этики);

· союзы предпринимателей (ассоциации);

· торговые палаты (частные объединения предпринимателей в целях содействия торговле и сбыту);

· профсоюзы (организации трудящихся, защищающие права и интересы своих членов в отношениях с работодателями и государством);

· мировые экономические и финансовые институты (международные организации для координации деятельности стран в различных сферах хозяйства);

· универсальные институты (Международный валютный фонд, группа Всемирного банка, Всемирная торговая организация — ВТО, конференция ООН по торговле и развитию (ЮНКТАД) и др.;

· региональные интеграционные объединения (Европейский союз — ЕС, Североамериканская ассоциация свободной торговли — НАФТА, Ассоциация стран Юго-Восточной Азии — АСЕАН, субрегиональный торгово-экономический союз в Латинской Америке — МЕРКОСУР и т.д.); секторальные организации стран производителей сырьевых товаров (ОПЕК — экспортеры нефти, альянс стран — производителей какао, межправительственный совет стран — экспортеров меди, ассоциация стран — производителей каучука и др.);

· международные неправительственные организации (Международная торговая палата, включающая около 1,5 тыс. коллективных и более 6 тыс. индивидуальных членов из 80 стран); Всемирная федерация производств, включающая более 80 стран; Международная конференция свободных профсоюзов из 145 стран; Всемирная конференция труда из 110 стран и т.д.

Таким образом, возникла международная надстройка, регулирующая и контролирующая более половины всех мировых ресурсов и действующая по принципам, отличающимся от традиционных для национальных экономик.

Естественно, участвуя в мировых глобализационных процессах необходимо учитывать проблемы экономической, военной продовольственной, экологической, культурной, информационной и других видов национальной безопасности, но при этом надо находить радикальные пути технологической модернизации российской экономики и подъема уровня жизни населения

В частности, в состав стратегических задач российских минирально-сырьевых компаний должны входит:

· доступ кдешевым природным и трудовым ресурсам в Африке на Ближнем Востоке и в Юго-Восточной Азии

· приобретение (участие в разведке и добыче) перспективных месторождений ликвидного сырья;

· сохранение и закрепление устоявшихся сырьевых потоков на территорию России из Монголии, Гвинеи и других стран;

· снижение финансовых потерь путем диверсификации производства в разных странах с различными уровнями экономических рисков и т.д.

В условиях неопределенности и неустойчивости рыночной экономики отраслевые объединения имеют существенные преимущества перед саморегулируемыми экономическими субъектами. Интеграция позволяет повысить эффективность деятельности корпорации.

Источник: studopedia.su

3.3. Интегрированные корпоративные структуры

Сущность интегрированных корпоративных структур

В общем плане под интегрированными корпоративными структурами (далее ИКС) понимается группа юридических или хозяйственно-самостоятельных предприятий (организаций), ведущих совместную деятельность на основе консолидации актов или договорных (контрактных) отношений для достижения общих целей . В основе термина ИКС лежит латинское слово corporatio, которое в переводе означает «объединение», «сообщество». В мировую практику это понятие было введено в 19 веке в США. На наш взгляд использование в термине ИКС слова «интегрированные» является тавтологией, т.к. интеграция, как и корпорация, означает «объединение». Некоторые авторы, употребляя термин корпоративные структуры, в скобках указывают интегрированные. Этот случай схож с употреблением в менеджменте термина «организационные структуры управления». Организация и структура связаны с внутренним устройством объекта, но понятие «организация» может трактоваться и несколько шире. Однако термин «организационная структура» широко используется в теории и практике менеджмента. Поэтому, обозначив нашу точку зрения на сам термин ИКС, будет придерживаться общепринятой практики в его использовании, согласившись с мнением авторов , что понятие ИКС является синонимом понятия «метакорпорация». В широком смысле «корпорация» – это любая организованная группа людей и юридических лиц, объединенных общим экономическим интересом, профессиональной принадлежностью, совместной экономической деятельностью, правилами поведения. Здесь уместно вспомнить средневековые сословия и гильдии и современные организации творческих работников. В настоящее время под корпорацией обычно понимается акционерная компания (в США это синонимы), но это не единственная корпоративная форма. Корпорациями могут считаться государственные предприятия и специализированные финансовые институты. Общие признаки корпораций, приведенные в , следующие: — наличие юридического лица, от имени которого ведется бизнес и которое не отвечает по обязательствам собственников и по обязательствам которого не отвечают собственники; — институциональное (правовое и персональное) разделение функций собственности и управления (наибольшей степени разделение функций собственности и управления достигло в паевых, инвестиционных фондах, негосударственных пенсионных фондах и иных современных финансовых институтах); — коллективное принятие решений собственниками и (или) наемными управляющими. Таким образом, современная корпорация – это организация, принадлежащая государству или коллективу независимых друг от друга собственников (физических и юридических лиц), являющаяся юридическим лицом; не отвечающая по обязательствам собственников; осуществляющая свою деятельность в соответствии с нормами законодательства и устава (принимаемого учредителями и изменяемого по правилам, установленным законодательством и уставом), административными решениями органов государственной власти (в пределах их компетенции); управляемая коллективными органами, избранными собственниками, а также наемными управляющими, назначаемыми собственниками и имеющими право заключать от имени корпорации сделки в пределах делегированных собственниками полномочий. Говоря об ИКС, приведем определение, данное в : любые объединения предприятий, совместная деятельность которых выходит за рамки рыночных контрактов. Но заметим, что контрактные отношения характерны для интегрированных бизнес-единиц. Система хозяйствования промышленно–развитых стран свидетельствует о том, что основой экономики, в первую очередь, являются интегрированные структуры. При всех национальных особенностях корпорации стали основным институтом социального рыночного хозяйства. Численно уступая предприятиям мелкого и среднего бизнеса, они обеспечивают воспроизводство большей части экономических благ. В настоящее время под корпорацией обычно понимается акционерная компания. Поэтому корпорациям присущи все достоинства акционерного владения капиталом:

коллективное принятие решений;
разделение функций собственности и управления;
возможность сложения капиталов и изъятие собственником своей

доли путем ее продажи третьим лицам; — привлечение инвестиций посредством размещения акций на фондовом рынке. В капиталоемких, наукоемких и «природоемких» отраслях всех развитых стран доминируют крупные и сверхкрупные корпорации. Именно они, в основном, обеспечивают практическое применение достижений научно-технического прогресса, в т.ч. внедрение результатов фундаментальных научных разработок, финансируемых государством, и инноваций, создаваемых венчурным капиталом. Интернационализация экономики привела к доминированию транснациональных корпораций, а глобализация завершает создание общемировой «экономики корпораций». В последнее десятилетие идет бурное формирование олигополистической структуры мирового рынка. Во многих, особенно наукоемких отраслях создаются консорциумы и альянсы, происходят слияния и поглощения, приводящие к созданию суперкорпораций, по экономической мощи превосходящих подавляющее число стран и претендующих на признание их самостоятельными субъектами международного права. На долю более чем 40 тысяч транснациональных корпораций приходится свыше четверти мирового продукта. Развитие требований достижения эффективности корпораций, в соответствии с современной тенденцией глобализации экономики, идет по четырем основным направлениям:

позитивная стратегия государства;

— позитивная практика корпоративного управления (разрешение проблемы, связанной с разделением прав собственности и управления);

соответствующая модель корпорации;
позитивный образ корпорации в обществе и деловом мире.

Цели и принципы объединения хозяйствующих субъектов могут значительно отличаться, поэтому организационно-экономические формы управления ими весьма разнообразны. Они регламентируются значительно слабее, чем организационно-правовые, и, как правило, законодательно не определены. Юридические лица одной организационно-правовой формы могут иметь разные организационно-экономические формы. Использование предприятием определенной организационно-экономической формы определяется особенностями объекта корпоративного управления и степенью разграничения прав и полномочий субъектов корпоративного управления. Состав органов управления, степень их компетенции, контроль за их деятельностью и т.п. вопросы определяются в уставных документах. В приведены следующие организационно-экономические формы корпораций. Ассоциация – это добровольное объединение юридических лиц с целью взаимного сотрудничества при сохранении их самостоятельности и независимости. Предприятие может одновременно являться членом нескольких ассоциаций без согласования с ассоциацией или ее членами. Ее основными функциями являются выработка единой политики хозяйственной деятельности, координация научно-исследовательских и опытно-конструкторских работ, представление прав и защита интересов входящих в нее предприятий. Решения ассоциации для ее членов носят рекомендательный характер. Картель – это объединение близких по профилю предприятий, с целью соглашения вопросов об объемах производства продукции (услуг), ценах реализации, условиях продаж, разграничении рынков сбыта. Основной целью картеля является увеличение прибыли его членов путем ограничения и регламентации внутренней конкуренции и подавления конкуренции со стороны фирм, не входящих в состав картеля. Во многих странах (в том числе в России) заключение картельных соглашений запрещено (ограничено) антимонопольным законодательством. Консорциум – это временное объединение юридических лиц на основе общего соглашения для осуществления конкретных капиталоемких проектов (научно-технических, экологических, социальных и др.) В консорциум могут входить организации разных организационно-правовых форм и разной отраслевой принадлежности. Централизации функций управления при этом не происходит. Самостоятельные целевые структуры управления консорциумом обычно формируются на базе соответствующих функциональных служб его участников. Принципиальная схема управления консорциумом приведена на рис. 3.7. Разработка целевой комплексной программы (ЦПК) Контроль и регулирование выполнения ЦПК Объекты управлен. воздейст-вий Организация текущей коммерчес-кой деятель-ности субъектов, входящих в состав консорциума Организация работ по выполнению ЦПК Методы и организа-ция работ по выпол-нению ЦПК Рис. 3.7. Принципиальная схема управления консорциумом На схеме указаны лишь взаимосвязи управляющей и управляемой подсистем и не приведены входы (ресурсный, информационный) и выходы (объекты реализации целевой комплексной программы – ЦПК и т.д.) системы. Концерн – это крупное объединение в единую производственно-сбытовую систему предприятий, связанных общностью интересов и капиталов на основе централизации значительной части производственно-хозяйственных функций (особенно в области управления финансами, инвестициями). В концерн обычно объединяются предприятия, выпускающие однородную продукцию или осуществляющие технически дополняющие друг друга виды производств от получения сырья до выпуска конечной продукции. Участники концерна сохраняют свою хозяйственную самостоятельность, оставаясь юридическими лицами. Часто в концерн объединяются основное (материнское) и дочерние общества или преобладающее и зависимые общества. В этом случае головное предприятие является холдингом. В концерн могут объединяться также предприятия различной ведомственной принадлежности. В зависимости от состава участников концерн может функционировать в виде финансово-промышленной группы (ФПГ), объединяющей производственные, банковские, страховые структуры, призванные для решения общих задач. Деятельность ФПГ регламентируется соответствующим законом. Корпорация – это объединение лиц для достижения общих целей и осуществления совместной коммерческой деятельности. Обычно корпорации организуются в форме акционерного общества. В общем случае, термин «корпорация» используется в качестве синонима понятию «акционерное общество». Синдикат – это форма объединения предприятий, фирм, выпускающих однородную продукцию, с целью обеспечения коллективного сбыта продукции, выпускаемой ими через единую торговую сеть. Создаваемое синдикатом торговое предприятие заключает договор о продаже с каждым членом синдиката. Синдикат может также создаваться для обеспечения централизации снабжения его участников через создание торгово-закупочного предприятия. Трест – это наиболее жесткая форма объединения предприятий и фирм, при которой они не только полностью утрачивают свою производственно-коммерческую самостоятельность, но и лишаются статуса юридического лица. Структурные подразделения треста в своей деятельности руководствуются решениями управляющего центра. В России наиболее распространены в сфере строительства. В качестве основных организационно-хозяйственных форм, по мнению авторов , в мировой практике существуют: крупные компании, имеющие дивизиональную структуру; холдинговые компании (в единстве с контролируемыми ими предприятиями); финансово-промышленные группы; консорциумы; контрактные группы; транснациональные корпорации. Компания с дивизиональной структурой предполагает наличие ряда стратегических бизнес-единиц, ориентированных по продукту, территории или потребителям из центра управления, обеспечивающего выполнение общих функций регулирования совместной деятельности. Холдинговая компания – совокупность юридических лиц, образуемая основным и дочерними предприятиями, связанными долевым участием в собственности или договорными отношениями, дающими основному предприятию безусловное право предопределять важнейшие управленческие решения дочерних предприятий, равно как пути и способы реализации этих решений. Финансово-промышленная группа (ФПГ) – совокупность кредитно– финансовых организаций (банки, лизинговые и страховые компании, пенсионные и инвестиционные фонды), производственных и торгово-сбытовых компаний, связанных между собой долговременными кооперативными и (или) кредитными отношениями, а также, как правило, — акционерным сотрудничеством. Контрактная группа функционирует на основе длительных контрактов между ее участниками, как правило, связанными отношениями производственной кооперации. В этих группах используются механизмы интеграции – «давальческие» механизмы поставок сырья и соглашения между предприятиями единой технологической цепочки о применении во взаиморасчетах, например, векселей (подобного рода соглашения можно рассматривать в качестве разновидностей интеграции, поскольку они ограничивают хозяйственную самостоятельность предприятий). Транснациональная корпорация (ТНК), согласно Конвенции о ТНК, подписанной рядом государств СНГ в марте 1998 года, — это совокупность юридических или отдельное юридическое лицо, либо образованное предприятиями двух или более государств Содружества, либо имеющее в собственности, хозяйственном ведении или оперативном управлении имущество на территории двух и более государств. Приведем еще один вариант классификации корпоративных структур, данной в , (рис. 3.8). Схема формирования корпоративных структур в России показывает особое соотношение организационно-правовых и организационно-экономических (хозяйственных) форм, а также их правовой регламентации. В отечественной теории и практике понятие «корпорации» присваивалось крупным объединениям. Однако отнесение предприятия к корпорации должно происходить не только по его размерам, но и по форме управления. В Российской Федерации – это акционерное общество. В к производственным, транспортным, банковско-финансовым корпорациям отнесены: ФПГ, концерны, холдинги, синдикаты, консорциумы, стратегические альянсы и иные интегрированные формирования с образованием или без образования юридического лица. Авторы статьи , классифицируя интегрирование бизнесс-группы в России, под которыми они понимают ИКС, выделяют три типа механизмов интеграции (рис. 3.9). Первый тип реализует возможности контроля, сопряженные с обладанием титулами собственности объединяемых предприятий. Характеристики корпорации Корпоративные структуры О Самостоят. корпорации как юридического лица Коммерческие организации Объединения юридических лиц рганизационно-правовые Формы (имеют прямое регу- лирование ГКРФ и законами Отдельное предприятие в форме АО РФ) Объединения предпритяий Народное предприятие Организационно- Отделение права экономические формы собственности от (имеют косвенное управления регулирование ГКРФ и На основе прав собственности На основе договора законами РФ) Ограниченная ответственность участников Дочерние Зависимые Частичная или полная